Digest Думка Топ списки ринки Софтвер Технологія
Травень 20, 2024

5 найпопулярніших протоколів переставлення рідини, створених на основі EigenLayer

Коротко

Тенденція EigenLayer до ліквідних повторних ставок у 2024 році спрямована на підвищення ефективності капіталу власників ETH, утримання ліквідності та сприяння зростанню та децентралізації екосистеми.

Очолюваний EigenLayer, ліквідний рестейкінг стає основною тенденцією 2024 року в DeFi простір. Повторно використовуючи заблоковані токени в протоколах сторонньої інфраструктури поверх основної мережі, власники ETH можуть підвищити ефективність капіталу своїх активів і підтримувати гнучкість, яка виникає завдяки збереженій ліквідності, одночасно сприяючи зростанню та децентралізації екосистеми Ethereum.

У цій статті ми пояснимо, як створення EigenLayer змінило правила гри для криптоінвесторів, і наведемо приклади деяких найкращих стратегічних менеджерів, побудованих на його основі.

Давай пірнути!

Пояснення щодо стекінгу та повторного стекінгу

Щоб зрозуміти цю концепцію, потрібно спочатку зрозуміти основи традиційного та ліквідного стекінгу. Ми почнемо з основ.

Традиційна ставка

Коротко кажучи, це механіка, за якою людина вносить певну кількість токенів у смарт-контракт Beacon Chain. Ці активи діють як гарантійний депозит, що дозволяє власникам $ETH бути частиною консенсусу Ethereum PoS і сприяти безпеці мережі шляхом перевірки блоків. За свою ключову роль у забезпеченні роботи мережі стейкери отримують винагороди за кожен створений ними блок.

Однак традиційний стейкинг має високі бар’єри для входу звичайних користувачів. Для цього не тільки потрібна підтримка валідатора, але й мінімальні вимоги до входу (наприклад, 32 ефіри в мережі Ethereum).

Ставка рідини

Протоколи, як Відкритий плавальний басейн, Ракетний басейн, Стейдер, тощо, вирішують проблему бар’єру входу, надаючи крипто-послуги ліквідного стекінгу. Вони дозволяють будь-кому брати участь у консенсусі PoS без необхідності підтримувати вузол валідатора або виконувати мінімальні вимоги до входу. Вони пропонують користувачам Liquid Staking Tokens (LST) як «розписку» за їхні позиції, які потім можуть бути використані для інших DeFi стратегії ведення сільського господарства.

Переставлення

Окрім внеску в безпеку основної мережі (наприклад, використання валідаторів мережі Ethereum), користувачі можуть використовувати свої активи для захисту сторонніх протоколів і отримувати додатковий потік доходу від цього забезпечення безпеки, підвищуючи ефективність капіталу своїх активів.

Перезаливання рідини

І тепер деякі протоколи розвинули цю концепцію на крок далі. Вони надають своїм користувачам токени Liquid Restaking Tokens (LRT), що дозволяє їм зберігати всі доходи від ставок і гнучкість, яка приходить із утриманою ліквідністю, одночасно підвищуючи потенціал дохідності своїх активів.

Рідина повторна ставка на EigenLayer

Інноваційний протокол на Ethereum, Власний шар представив новий криптографічний примітив – повторні ставки та LRT. Його створено як проміжне програмне забезпечення, яке з’єднує стейкерів безпосередньо з розробниками інфраструктури, дозволяючи останнім використовувати рівень безпеки Ethereum без необхідності підтримувати власні валідатори.

Це робиться шляхом розміщення різноманітних служб з активною перевіркою (AVS), по суті, будь-яких інфраструктурних служб, які прагнуть включити безпеку Ethereum. Перехресні ланцюгові мости, зведені пакети, а також мережі кіперів і оракул – це деякі приклади таких послуг.

$ETH і LSTETH власники можуть перенести свої активи в Eigenlayer і одночасно зробити внесок у консенсус Ethereum і захист сторонніх протоколів. Однак це створює додаткові ризики, пов'язані з рубанням. Вищий ризик вимагає більшої прибутковості, тому рестейкери отримують додатковий прибуток від комісій за AVS, які вони допомагають забезпечити.

Як стимул почати робити внесок, ви отримуєте точок за їхній внесок у його екосистему. Очікування для EigenLayer Airdrop базуючись на накопичених балах, розпочав «Сезон вирощування балів», сприяючи стрімкому зростанню TVL, оскільки користувачі прагнуть отримати додатковий прибуток на свої ставки ETH від airdrop.

Ціннісна пропозиція проста – переставте ETH, щоб отримати підвищений прибуток і накопичити бонусні бали лояльності, зберігаючи ліквідність своїх активів.

Він почав приймати депозити в середині 2023 року і станом на середину травня 2024 року накопичив майже 15 мільярдів доларів для розподілу на свої Оператори та АВС.

джерело: DefiLlama

Щоб збільшити врожайність, ви можете делегувати свою ставку ETH Оператори які потім надають його різним AVS або реєструються та делегують безпосередньо AVS, фактично стаючи Операторами.

Як ви заробляєте на EigenLayer, використовуючи протоколи ліквідного рестейкінгу?

Складність управління позиціями між Операторами породила новий тип DeFi протоколи – менеджери стратегії перезарахування ліквідності. Вони абстрагують складність ручних операцій, забезпечують просту співпрацю власників LST і операторів вузлів AVS, а також забезпечують додаткові прибутки, бали EigenLayer і власні бали лояльності. 

Давайте глибше дослідимо деякі з цих програм і запропонуємо вам перший погляд на потенційні майбутні інвестиції. Нижче наведено список найкращих протоколів з точки зору Total Value Locked (TVL).

EtherFi

Спочатку протокол для рідинний стекінг, він співпрацює з Eigenlayer і зараз є найбільшим (з точки зору TVL) гравцем у своїй екосистемі. Ви просто вносите свої $ETH на EtherFi, і дохідність може бути автоматично переставлена ​​та збільшена. Роблячи це, ви отримуєте всі основні винагороди від ставок і щойно викарбуваних $eETH. Цей LST можна повторно поставити, щоб заробити бонусні винагороди, обміняти його або використати для отримання прибутку в DeFi просторі.

Станом на середину травня 2024 року EtherFi накопичив понад 4.3 мільярда доларів у TVL із понад 160 тисяч унікальних адрес, майже 4 мільярди з яких повторно використовуються в інших криптосервісах.

джерело: Dune.com/EtherFi

EtherFi забезпечує ~3% ARP, захопив майже 1.2 млрд точок EigenLayer і розподілив понад 800 б власних балів лояльності.

Ренцо

Підтверджено Binance, цей протокол є a Крос-ланцюг Менеджер стратегії EigenLayer з метою надання найкращих стратегій ризиків/винагород. Це спрощує тонкощі повторної ставки та сприяє більшій прибутковості порівняно з традиційною ставкою.

Renzo приймає депозити в $ETH або його LST, як-от $wBETH або $stETH, і випускає $ezETH LRT, що представляє початкові авуари. Renzo створює ~3.2% APR, а також бонуси у вигляді балів.

З моменту свого запуску наприкінці 2023 року Renzo отримав майже 3 мільярди доларів TVL від приблизно 54.5 тисяч унікальних вкладників і розподілив між ними 1.34 мільярда балів EigenLayer і 2.91 мільярда ezPoints.

джерело: Dune.com/renzoprotocol

Пуффер

Спочатку запущений як платформа перевірки PoS, він став значним гравцем у ландшафті завдяки своїм рідна переставка опція на базі EigenLayer. Підтриманий грантом Ethereum Foundation у розмірі 120 тис. доларів США, він пропонує модель гарантованого прибутку завдяки унікальному алгоритму, який запобігає зниженню. Puffer обіцяє збільшити дохід від $ETH, $stETH і $wstETH. Користувачам надається власний LRT Puffer (nLRT) – $pufETH, що представляє кумулятивні винагороди за ставки/переставки.

З моменту запуску 1 лютого 2024 року Puffer уже зібрав майже TVL у розмірі 1.35 мільярда доларів США від приблизно 76 тисяч унікальних користувачів, пропонуючи їм безпечні та підвищені річні відсоткові відсотки.

джерело: Пуффер

Kelp DAO

Створено засновниками с Stader Labs, це платформа з кількома ланцюжками та одна з перших, хто прийняв примітив LRT. Через $rsETH, його LRT, ви можете продовжувати брати участь DeFi додатків, продовжуючи накопичувати свої винагороди за ставки/переставки. Kelp DAO скасував усі комісії з депозитів LST, приймаючи $ETH і широкий спектр депозитів LST, включаючи $ETHx, $stETH і $sfrxETH (і багато інших), щоб брати участь у забезпеченні різноманітних web3 інфраструктура під час заробітку дає бонусні стимули.

На момент написання статті Kelp DAO має понад 265 тис. ефірів з ~ 29 тис. адрес, що становить прибл. $750 тис. у TVL.

джерело: Dune.com/maybeYonas

EigenPie 

Сорока, ведуча DeFi агрегатор прибутку, створив SubDAO з унікальним підходом до керування EigenLayer. Вони інтегрувалися з Chainlink CCIP щоб запропонувати міжланцюгове ізольоване перезавантаження рідини для широкого діапазону LST. 

Коли ви вносите депозит на EigenPie, специфічні LRT карбуються, які забезпечені одним LST, а не кошиком LST. Це призначено для відокремлення ризиків, пов’язаних з будь-яким конкретним LST.

Маючи майже 10,000 770 унікальних користувачів і TVL понад XNUMX мільйонів доларів США, він забезпечує безпроблемний шлях до отримання накопичених ставок/переставлених винагород.

Роль EigenLayer у революції екосистеми Ethereum

Завдяки своєму революційному примітиву переставлення EigenLayer дозволяє власникам Ethereum (ETH) створювати додаткову цінність своїх активів, одночасно захищаючи проекти. Це дозволяє власникам ETH заробляти прибуток і майбутнє airdrops (бали) від кількох проектів одночасно.

Підводячи підсумок, повторне ставлення революціонізувало інвестиційне середовище, представляючи переконливе поєднання прибутковості, гнучкості та безпеки для різноманітних інфраструктурних додатків. Із запровадженням LRT інвестори тепер мають можливість повторно використовувати свої вкладені активи, щоб отримати додаткові прибутки. Тепер, коли власники ETH і LSTETH можуть забезпечувати безпеку для кількох протоколів одночасно, навколо EigenLayer виникла стимулююча екосистема, яка має вирішальне значення для розширення та децентралізації Ethereum.

відмова

Відповідно до Правила проекту Trust, будь ласка, зверніть увагу, що інформація, надана на цій сторінці, не призначена і не повинна тлумачитися як юридична, податкова, інвестиційна, фінансова або будь-яка інша форма консультації. Важливо інвестувати лише те, що ви можете дозволити собі втратити, і звернутися за незалежною фінансовою порадою, якщо у вас виникнуть сумніви. Щоб отримати додаткову інформацію, ми пропонуємо звернутися до положень та умов, а також до сторінок довідки та підтримки, наданих емітентом або рекламодавцем. MetaversePost прагне до точного, неупередженого звітування, але ринкові умови можуть змінюватися без попередження.

про автора

Ентоні є блокчейн-аналітиком і письменником з науковою освітою в галузі біохімії. Він працює дослідником і творцем контенту в протоколі PowerPool, охоплюючи оновлення екосистеми, нові DeFi/dePin/продукти AI та аналіз різноманітних web3 протоколи

інші статті
Ентоні Соловер
Ентоні Соловер

Ентоні є блокчейн-аналітиком і письменником з науковою освітою в галузі біохімії. Він працює дослідником і творцем контенту в протоколі PowerPool, охоплюючи оновлення екосистеми, нові DeFi/dePin/продукти AI та аналіз різноманітних web3 протоколи

Hot Stories
Приєднуйтеся до нашої розсилки.
Останні новини

Від Ripple до The Big Green DAO: як криптовалютні проекти сприяють благодійності

Давайте розглянемо ініціативи, які використовують потенціал цифрових валют для благодійних цілей.

Дізнайтеся більше

AlphaFold 3, Med-Gemini та інші: як AI трансформує охорону здоров’я у 2024 році

ШІ проявляється різними способами в охороні здоров’я, від виявлення нових генетичних кореляцій до розширення можливостей роботизованих хірургічних систем...

Дізнайтеся більше
Приєднуйтесь до нашої спільноти інноваційних технологій
Детальніше
Читати далі
ШІ та ігрові партнери Aethir Airdrop Токени власникам вузла перевірки
Featured Звіт про новини Технологія
ШІ та ігрові партнери Aethir Airdrop Токени власникам вузла перевірки
17 Червня, 2024.
Notional Finance повністю припинить підтримку V2 до кінця липня, закликає користувачів перейти на V3
Звіт про новини Технологія
Notional Finance повністю припинить підтримку V2 до кінця липня, закликає користувачів перейти на V3
17 Червня, 2024.
Tether запускає платформу Alloy за підтримки Tether Gold і представляє перший токен aUSD₮
ринки Звіт про новини Технологія
Tether запускає платформу Alloy за підтримки Tether Gold і представляє перший токен aUSD₮
17 Червня, 2024.
Співзасновник Binance І Хе закликає Ілона Маска боротися зі зростанням криптошахрайства на X
Думка Business Стиль життя ринки Софтвер Технологія
Співзасновник Binance І Хе закликає Ілона Маска боротися зі зростанням криптошахрайства на X
17 Червня, 2024.
CRYPTOMERIA LABS PTE. LTD.