Galaxy Digital та Invesco досліджують інституційну готовність до цифрових активів на конференції HSC Asset Management у Гонконзі
Коротко
HSC Asset Management у Гонконзі провела бесіду біля каміна з Galaxy Digital та Invesco, присвячену обговоренню того, як цифрові активи можуть відповідати інституційним стандартам для залучення капіталу в трильйон доларів.
12 лютого, HSC Asset Management провела свій останній захід у Гонконзі, зібравши старших учасників ринку для огляду поточних подій та нових можливостей в інституційному секторі цифрових активів.
Кульмінацією порядку денного стала розмова біля каміна на тему «Що робить актив придатним для інвестування в трильйонний капітал?» за участю Метью Ньютон, співкерівник відділу продажів Азіатсько-Тихоокеанського регіону в Galaxy Digital та Кетлін Рінн, Керівник відділу цифрових активів у Invesco.
Обговорення зосередилося на структурних вимогах для залучення великомасштабного інституційного капіталу, включаючи інфраструктуру зберігання, стандарти управління, прозорість, масштабованість та чіткість регулювання — ключові передумови для забезпечення розподілу трильйонів доларів.
Цифрові активи та інституційна готовність
Доповідачі розпочали дискусію, висвітлюючи мінливий ландшафт цифрових активів. У розмові було наголошено, що для того, щоб криптовалюта та токенізовані продукти були «інвестиційними» для великих фондів капіталу, вони повинні відповідати стандартам інституційного рівня. Це включає масштаб, ліквідність, операційну готовність, управління та довговічність протягом ринкових циклів. Кетлін наголосила, що такі фактори, як профілі ліквідності, частота вибірки коштів, волатильність та доступ до деривативів, є критично важливими для оцінки придатності цих активів у портфелях великих компаній з управління активами.
У розмові також обговорювалося, як технологія блокчейн забезпечує швидші розрахунки — від T+1 або T+2 до майже миттєвих транзакцій — та підтримує токенізовані фіатні гроші та фонди, забезпечуючи підвищення ефективності традиційних інвестиційних процесів. Ці розробки мають вирішальне значення для забезпечення сумісності цифрових активів з існуючими інституційними рамками, одночасно забезпечуючи виконання фідуціарних та регуляторних зобов'язань.
Стратегічна релевантність та інновації
Підхід Invesco до цифрових активів виходить за рамки негайної віддачі, зосереджуючись на структурних зрушеннях в управлінні активами. Кетлін окреслила чотири стратегічні переваги: нові економічні можливості, інноваційна інфраструктура, доступ до молодших інвесторів та створення нових бізнес-моделей. Блокчейн забезпечує програмовані, прозорі та ефективні робочі процеси, відкриваючи двері до токенізованих фондів, механізмів стейкінгу та портфелів з кількома менеджерами.
У дискусії було підкреслено, що інституційне впровадження зумовлене пошуком стейблкоїнів відповідності ринку продукту, масштабуванням токенізованих фондів та вдосконаленням інфраструктури блокчейну. Чіткість нормативних актів, особливо в регіонах США та Азіатсько-Тихоокеанського регіону, таких як Гонконг та Сінгапур, додатково сприяє впровадженню. Співпраця між традиційними менеджерами та місцевими гравцями в мережі пришвидшує вихід на ринок та розширює пропозиції продуктів.
Ризик, управління та перспективи на майбутнє
Доповідачі наголосили на важливості надійних систем управління ризиками під час оцінки цифрових активів. Окрім традиційних показників, таких як оцінка, історія вибірки коштів та ліквідність, нові міркування включають прозорість, сумісність та моніторинг токенізованих портфелів у режимі реального часу. Кетлін наголосила на ролі внутрішньої освіти, щоб забезпечити розуміння всіма командами — інвестиційною, комплаєнс-, юридичною — операційних та стратегічних наслідків продуктів на основі блокчейну.
Під час оцінки блокчейнів до уваги входять публічні та приватні мережі, готовність до інституційного рівня та придатність для конкретних продуктів, де Ethereum та Solana наведені як провідні приклади. Окреслюючи довгострокові плани, Кетлін підкреслила, що Invesco зосереджена на відповідальних інноваціях у сфері цифрових активів, ETF та приватних ринків, прагнучи використовувати токенізацію для надання масштабованих, клієнтоорієнтованих рішень. Дискусія завершилася оптимізмом щодо продовження співпраці між компаніями, що використовують цифрові технології, та традиційними менеджерами для повного використання потенціалу блокчейну.
відмова
Відповідно до Правила проекту Trust, будь ласка, зверніть увагу, що інформація, надана на цій сторінці, не призначена і не повинна тлумачитися як юридична, податкова, інвестиційна, фінансова або будь-яка інша форма консультації. Важливо інвестувати лише те, що ви можете дозволити собі втратити, і звернутися за незалежною фінансовою порадою, якщо у вас виникнуть сумніви. Щоб отримати додаткову інформацію, ми пропонуємо звернутися до положень та умов, а також до сторінок довідки та підтримки, наданих емітентом або рекламодавцем. MetaversePost прагне до точного, неупередженого звітування, але ринкові умови можуть змінюватися без попередження.
про автора
Аліса, відданий журналіст на MPost, спеціалізується на криптовалюті, штучному інтелекті, інвестиціях та широкій сфері Web3. З гострим поглядом на нові тенденції та технології, вона надає всебічне висвітлення, щоб інформувати та залучати читачів до постійно змінюваного ландшафту цифрових фінансів.
інші статті
Аліса, відданий журналіст на MPost, спеціалізується на криптовалюті, штучному інтелекті, інвестиціях та широкій сфері Web3. З гострим поглядом на нові тенденції та технології, вона надає всебічне висвітлення, щоб інформувати та залучати читачів до постійно змінюваного ландшафту цифрових фінансів.
