mierka
Čo je Benchmark?
Investori si zvyčajne môžu vybrať trhový index alebo kombináciu indexov, ktoré budú slúžiť ako benchmark portfólia. Index meria výkonnosť veľkej triedy aktív, ako sú všetky kótované akcie, alebo špecifickejšieho segmentu trhu, ako sú akcie technologických spoločností. Pretože indexy nie sú spravované, sledujú výnosy na princípe nákupu a držania bez obchodov na prerozdelenie do cenných papierov, ktoré môžu byť príťažlivejšie počas rôznych trhových cyklov alebo výskytov na trhu. Indexy odrážajú „pasívnu“ investičnú metódu a môžu slúžiť ako dôstojný benchmark, na základe ktorého sa hodnotí výkonnosť aktívne spravovaného portfólia. Index možno použiť na určenie toho, akú hodnotu pridáva aktívny manažér a odkiaľ táto hodnota pochádza alebo prostredníctvom aké investície.
Pochopenie benchmarku
Benchmarky sú indexy, ktoré sú navrhnuté tak, aby obsahovali viacero cenných papierov, ktoré predstavujú nejaký aspekt celkového trhu. Benchmark indexy boli vyvinuté pre všetky triedy aktív. S&P 500 a Dow Jones Industrial Average sú dva najvýznamnejšie benchmarky akcií s veľkou kapitalizáciou na akciovom trhu.
Medzi najlepšie benchmarky v oblasti fixného príjmu patrí Barclays Capital United States Aggregate Bond Index, Barclays Capital United States Corporate High Yield Bond Index a Barclays Capital United States Treasury Bond Index. Indexy Lipper, ktoré využívajú 30 najväčších podielových fondov v určitom sektore, sú obľúbené medzi investormi podielových fondov, zatiaľ čo indexy MSCI sú obľúbené medzi medzinárodnými investormi. Wilshire 5000 je ďalším významným benchmarkom, ktorý predstavuje všetky verejne obchodované akcie v Spojených štátoch.
Pri posudzovaní výkonnosti akejkoľvek investície je dôležité porovnať ju s vhodným benchmarkom.
Jednotliví investori môžu považovať identifikáciu a vytvorenie benchmarku za kľúčovú zložku investovania. Okrem štandardných trhových charakteristík, ako je veľká, stredná, malá, rast a hodnota. Investori majú k dispozícii aj indexy založené na základných kvalitách, sektoroch, dividendách, pohyboch na trhu a iných faktoroch. Pochopenie alebo záujem o konkrétnu formu investovania pomôže investorovi identifikovať relevantné investičné fondy, ako aj lepšie oznámiť svoje investičné ciele a očakávania finančnému poradcovi.
Investor by mal zvážiť riziko pri hľadaní investičných benchmarkov. Miera rizika, ktorú je investor ochotný podstúpiť, by sa mala odrážať v ich benchmarku. Ďalšie investičné obavy súvisiace s referenčnými hodnotami môžu zahŕňať sumu, ktorá sa má investovať, a náklady, ktoré je investor ochotný zaplatiť.
Prečítajte si súvisiace články:
«Späť na Register pojmovVylúčenie zodpovednosti
V súlade s Pokyny k projektu Trust, uvedomte si, že informácie uvedené na tejto stránke nie sú zamýšľané a nemali by byť interpretované ako právne, daňové, investičné, finančné alebo iné formy poradenstva. Je dôležité investovať len toľko, koľko si môžete dovoliť stratiť a v prípade akýchkoľvek pochybností vyhľadať nezávislé finančné poradenstvo. Ak chcete získať ďalšie informácie, odporúčame vám pozrieť si zmluvné podmienky, ako aj stránky pomoci a podpory poskytnuté vydavateľom alebo inzerentom. MetaversePost sa zaviazala poskytovať presné a nezaujaté správy, ale podmienky na trhu sa môžu zmeniť bez upozornenia.
O autorovi
Damir je vedúci tímu, produktový manažér a redaktor v Metaverse Post, pokrývajúce témy ako AI/ML, AGI, LLM, Metaverse a Web3- súvisiace oblasti. Jeho články priťahujú každý mesiac obrovské publikum s viac ako miliónom používateľov. Zdá sa, že je odborníkom s 10-ročnými skúsenosťami v oblasti SEO a digitálneho marketingu. Damir bol spomenutý v Mashable, Wired, Cointelegraph, The New Yorker, Inside.com, Entrepreneur, BeInCrypto a ďalšie publikácie. Ako digitálny nomád cestuje medzi SAE, Tureckom, Ruskom a SNŠ. Damir získal bakalársky titul z fyziky, o ktorom sa domnieva, že mu dal schopnosti kritického myslenia potrebné na to, aby bol úspešný v neustále sa meniacom prostredí internetu.
Ďalšie články
Damir je vedúci tímu, produktový manažér a redaktor v Metaverse Post, pokrývajúce témy ako AI/ML, AGI, LLM, Metaverse a Web3- súvisiace oblasti. Jeho články priťahujú každý mesiac obrovské publikum s viac ako miliónom používateľov. Zdá sa, že je odborníkom s 10-ročnými skúsenosťami v oblasti SEO a digitálneho marketingu. Damir bol spomenutý v Mashable, Wired, Cointelegraph, The New Yorker, Inside.com, Entrepreneur, BeInCrypto a ďalšie publikácie. Ako digitálny nomád cestuje medzi SAE, Tureckom, Ruskom a SNŠ. Damir získal bakalársky titul z fyziky, o ktorom sa domnieva, že mu dal schopnosti kritického myslenia potrebné na to, aby bol úspešný v neustále sa meniacom prostredí internetu.
