Un ghid pentru începători despre monedele stabile algoritmice (2023)
Pe scurt
O monedă stabilă este un tip de criptomonedă care are valoarea legată de un activ din lumea reală, cum ar fi moneda fiat sau aurul.
Ele sunt, de asemenea, foarte sigure datorită naturii lor descentralizate și a utilizării contractelor inteligente pentru a menține o legătură între stablecoin și activul său subiacent.
În ecosistemele blockchain, monedele stabile algoritmice sunt soluția propusă pentru menținerea unui depozit de valoare și asigurarea stabilității prețurilor.
O monedă stabilă este un tip de criptomonedă care are valoarea legată de un activ din lumea reală, cum ar fi moneda fiat sau aurul. Monedele stabile algoritmice, pe de altă parte, sunt create și gestionate de algoritmi, mai degrabă decât să fie susținute de garanții dintr-o sursă externă.
Ce este o monedă stabilă algoritmică?
Monedele stabile sunt monede digitale bazate pe blockchain care sunt legate de dolarul american. Sunt utilizate ca monede vehicul pentru schimbul de active digitale, deoarece operarea pe blockchain are costuri de intermediere mai mici.
O monedă stabilă se numește algoritmică atunci când valoarea este menținută folosind algoritmi de contract inteligent, mai degrabă decât să o susțină cu bani fiat sau alte active digitale. Acest lucru poate oferi o serie de beneficii, cum ar fi decontări mai rapide, costuri de tranzacție mai mici și lichiditate mai mare. Un exemplu popular de monedă stabilă algoritmică este Dai (DAI) de la Maker DAO.
O caracteristică cheie a lui Dai este că este a descentralizată stablecoin nu este deținut, reglementat sau tipărit de niciun guvern. Aceasta înseamnă că oricine îl poate folosi indiferent de țară în care locuiește. Monedele stabile algoritmice sunt de obicei susținute de garanții deținute pe blockchain, fie depuse de utilizatori înșiși, fie furnizate de terți, cum ar fi furnizorii de împrumuturi și investitori.
Acest lucru creează un CDP (Collateralized Debt Position) care este un acord între debitor și creditor pentru a schimba un activ cu altul la un anumit moment în timp sau când sunt îndeplinite anumite condiții. Un algoritm de contract inteligent va folosi apoi acest CDP pentru a menține nivelul stablecoinului și a se asigura că rămâne legat de moneda țintă.
Cum funcționează o monedă stabilă algoritmică?
Termenul „sistem cu două monede” se referă la o structură algoritmică comună de monede stabile, în care o monedă este utilizată pentru a „absorbi” volatilitatea pieței, în timp ce cealaltă funcționează pentru a menține peg-ul. Acest token anterior, cunoscut și sub numele de balancer sau share token, este schimbat în mod regulat pe schimburile secundare descentralizate (DeX), cum ar fi Uniswap (UNI).
O parte din oferta totală de stablecoin este achiziționată de utilizatorii de pe DeX și apoi „arsă” atunci când sunt schimbate în monedă fiat.
Jetonul de acțiuni funcționează, de asemenea, pentru a absorbi fluctuațiile prețului activului de bază, ceea ce înseamnă că atunci când prețurile pieței fluctuează, acesta ia greul impactului, mai degrabă decât moneda stabilă. Acest lucru permite prețului stablecoin-ului să rămână mai stabil și reduce volatilitatea. O parte din oferta totală este, de asemenea, eliberată din circulație ori de câte ori utilizatorii schimbă moneda fiat pentru stablecoin pentru a menține o valoare fixată.
Monedele stabile algoritmice sunt încă relativ noi, dar oferă o serie de avantaje față de formele tradiționale de bani, cum ar fi viteze mai rapide ale tranzacțiilor, comisioane mai mici și accesibilitate globală. În același timp, sunt foarte sigure datorită naturii lor descentralizate și a utilizării contractelor inteligente pentru a menține o legătură între stablecoin și activul său de bază. Ca atare, ele ar putea deveni din ce în ce mai populare în ecosistemele blockchain, pe măsură ce mai mulți oameni își realizează potențialul.
Este USDC un algo stablecoin?
USD Coin (USDC) este o monedă stabilă care este emisă de CENTRE, care este un joint venture între Coinbase și Circle. USDC este construit pe blockchain-ul Ethereum și susținut de dolari americani deținuți în instituții financiare reglementate.
Este un tip de stablecoin algoritmic, ceea ce înseamnă că folosește algoritmi pentru a atinge stabilitatea prețurilor și a-și menține valoarea față de dolarul american. Spre deosebire de alte criptomonede, care sunt supuse volatilității, USDC a fost conceput pentru a fi un depozit de valoare de încredere pentru plăți, remitențe și tranzacționare.
Tipuri de monede stabile algoritmice
Următoarele secțiuni descriu cele trei subcategorii principale de monede stabile algoritmice.
Monede stabile algoritmice de domnie
Monedele stabile algoritmice Seigniorage sunt create și gestionate de algoritmi. Un exemplu popular al acestui tip de stablecoin este Dai (DAI) de la Maker DAO, care este susținut de Ethereum (ETH) al lui Ethereum. O parte din oferta totală de ETH este deținută într-un contract inteligent ca garanție, asigurând menținerea valorii Dai.
Algoritmul funcționează, de asemenea, pentru a absorbi volatilitatea ETH și a împiedica aceasta să afecteze prețul Dai, permițând utilizatorilor să facă schimb de active digitale fără a fi nevoiți să-și facă griji cu privire la fluctuațiile pieței. O parte din oferta totală este, de asemenea, eliberată din circulație ori de câte ori utilizatorii schimbă valută fiat pentru Dai pentru a menține o valoare fixată.
Monede stabile algoritmice susținute
Monedele stabile algoritmice susținute sunt similare cu monedele stabile algoritmice de seigniorage. Cu toate acestea, ele sunt susținute de garanții deținute pe blockchain. Un exemplu popular al acestui tip de stablecoin este Tether (USDT), care este susținut de dolari americani deținuți în rezervă. O parte din oferta totală de USDT este eliberată din circulație ori de câte ori utilizatorii schimbă moneda fiat pentru USDT pentru a menține o valoare fixată.
Monede stabile algoritmice hibride
Monedele stabile algoritmice hibride sunt o combinație a celor două tipuri anterioare de monede stabile algoritmice. Un exemplu popular al acestui tip de stablecoin este Basis (BAS), care este susținut de un coș de active digitale deținute pe blockchain. O parte din oferta totală este eliberată din circulație ori de câte ori utilizatorii schimbă valută fiat pentru BAS pentru a menține o valoare fixată.
Monede stabile algoritmice: avantaje și dezavantaje
Inovarea produselor financiare nu este întotdeauna un lucru de dorit, iar unele inovații, cum ar fi proiectele de monede stabile algoritmice, sunt concepute în mod deliberat pentru a fi instabile în mod natural.
Avantaje
Taxe mici: Proiectele algoritmice stablecoin sunt concepute pentru a oferi comisioane mici în comparație cu alte produse financiare.
Confidențialitate sporită: Prin utilizarea unui sistem descentralizat, monedele stabile algoritmice oferă un nivel sporit de confidențialitate pentru utilizatori.
Accesibilitatea globală: O monedă stabilă este accesibilă oricui are acces la internet, permițând utilizatorilor să efectueze cu ușurință plăți și investiții în întreaga lume.
Viteza si eficienta: Tranzacțiile sunt mai rapide și mai eficiente decât monedele tradiționale, permițând utilizatorilor să efectueze rapid plăți și investiții fără a aștepta confirmarea unei terțe părți.
Dezavantaje
Volatilitate: O monedă stabilă este încă susceptibilă la fluctuațiile prețului, ceea ce poate face dificilă pentru utilizatori să prezică valoarea acesteia.
Incertitudine de reglementare: O monedă stabilă nu este supusă acelorași reglementări ca monedele tradiționale, ceea ce face dificilă monitorizarea utilizării acesteia pentru guverne și alte organisme de reglementare.
Lipsa de lichiditate: O monedă stabilă poate avea lipsă de lichiditate dacă nu este tranzacționată sau acceptată pe scară largă. Acest lucru face mai dificil pentru utilizatori să-și schimbe deținerile în numerar sau alte active.
Concluzie
Monedele stabile algoritmice oferă o modalitate inovatoare de a gestiona activele digitale prin legarea valorii acestora la activele din lumea reală. Avantajele monedelor stabile algoritmice includ taxe mici, confidențialitate sporită, accesibilitate globală și viteză și eficiență.
Cu toate acestea, există și unele dezavantaje, cum ar fi volatilitatea, incertitudinea de reglementare și lipsa lichidității, care trebuie luate în considerare înainte de a investi în acest tip de token. A ghidul de incepatori la stablecoins algoritmici va ajuta utilizatorii să înțeleagă riscurile și beneficiile asociate cu aceste tipuri de jetoane, precum și modul în care pot lua decizii informate atunci când le folosesc.
Legate de articole:
- 16 cele mai bune universități pentru Metaverse și Web3: Educație, Cercetare, Cursuri
- Învățarea VR atinge 10 universități și spațiul cosmic
- suntrap NFT Colecția „Okay Bears” bate recordul și se află pe primul loc pe OpenSea
- Urși Rari NFT Discord Hack: în valoare de aproape 800,000 USD NFTs Furat
Declinare a responsabilităţii
În conformitate cu Ghidurile proiectului Trust, vă rugăm să rețineți că informațiile furnizate pe această pagină nu sunt destinate și nu trebuie interpretate ca fiind consiliere juridică, fiscală, investițională, financiară sau orice altă formă de consiliere. Este important să investești doar ceea ce îți poți permite să pierzi și să cauți sfaturi financiare independente dacă ai îndoieli. Pentru informații suplimentare, vă sugerăm să consultați termenii și condițiile, precum și paginile de ajutor și asistență furnizate de emitent sau agent de publicitate. MetaversePost se angajează să raporteze corecte, imparțial, dar condițiile de piață pot fi modificate fără notificare.
Despre autor
Ken Gitonga este pasionat de scris. Munca lui implică scrierea de articole criptografice despre SEO, TA, scrierea de știri, Web3 articole, predicția prețurilor cripto și redactarea cărții albe. Ken este scriitor de conținut și marketer. El a lucrat în industria SEO și marketing de conținut de peste 3 ani și a ajutat companiile să-și dezvolte prezența și traficul online.
Mai multe articole
Ken Gitonga este pasionat de scris. Munca lui implică scrierea de articole criptografice despre SEO, TA, scrierea de știri, Web3 articole, predicția prețurilor cripto și redactarea cărții albe. Ken este scriitor de conținut și marketer. El a lucrat în industria SEO și marketing de conținut de peste 3 ani și a ajutat companiile să-și dezvolte prezența și traficul online.
