FTX's snelle stijging en crash. Een kijkje in de ambitieuze onderneming van Sam Bankman-Fried
In het kort
Op 24 maart 2024 ontving Sam Bankman-Fried zijn veroordeling, die culmineerde in een langdurige juridische strijd. De rechtbank veroordeelde hem tot een lange termijn van 25 jaar achter de tralies, gekoppeld aan een duizelingwekkende financiële boete van 11 miljard dollar.
FTX begrijpen: een ambitieuze onderneming
Het langverwachte vonnis in de FTX-fraudezaak is uitgekomen; de oprichter, Sam Bankman-Fried, kreeg 25 jaar gevangenisstraf in plaats van de aanvankelijk geschatte 110, en er werd verwacht dat hij restitutie zou betalen. In dit artikel zullen we bekijken waarom hij zo'n straf kreeg.
De zich ontwikkelende cryptocurrency-industrie heeft geleid tot de oprichting van verschillende platforms die zich ook bezighouden met de omzetting van crypto in conventioneel geld, en FTX is zo'n platform. Onder leiding van Sam Bankman-Fried werd FTX in 2019 opgericht en onderscheidde zich met een mix van innovatieve technologie, gebruikersgericht ontwerp en gedurfde marketinginitiatieven.
Tot 2022 onderscheidde FTX zich als een handelsplatform waarmee gebruikers digitale valuta naadloos konden omzetten in contant geld of fiatgeld. Getuige van een stijging van het aantal klantenrekeningen voor het verhandelen en kopen van cryptocurrencies, trok FTX aanzienlijke investeringen aan van top durfkapitalisten. In januari 2022 was de waardering van het bedrijf gestegen tot $ 32 miljard. FTX positioneerde zichzelf vanaf het begin als een disruptor in de sector, waarbij gebruik werd gemaakt van de expertise van Bankman-Fried. Bovendien diende het token van FTX, FTT, als een katalysator voor groei, waarbij gebruikers werden gestimuleerd door middel van prikkels, afprijzingen en bestuursrechten.
Het begin van het einde en de ineenstorting van FTX
De publieke vrijgave van schadelijke details over de fraude met activa van klanten in november 2022 vormde de katalysator voor de ineenstorting van FTX. Toen bleek dat miljarden aan activa bestemd voor FTX-klanten waren overgemaakt naar rekeningen beheerd door Alameda Research, begonnen beleggers woedend en doodsbang te worden. Het eens zo goede imago van FTX werd beschadigd toen het nieuws over het schandaal zich verspreidde, en het vertrouwen in het platform verdween snel.
Traditionele financiële rapportageprocessen hebben balansen nodig om activa te vermelden, wat FTX en zijn zusterbedrijven niet hebben verstrekt. Zonder deze audits zou er geen kasstroom- of activaregistratie zijn geweest die aantoont dat het bedrijf in staat is zijn verplichtingen af te lossen of de holdings van klanten te wijzigen. De activa vermeld op de FTX-balansen waren minder dan Bankman-Fried beweerde. Op de balans stonden $9 miljard aan schulden en $900 miljoen aan middelen; niettemin onjuist gelabelde vermeldingen onthulde de identieke $ 8 miljard deficit.
8 november schudde de klanten van FTX tot in de kern: het platform schakelde abrupt de mogelijkheid voor gebruikers uit om hun geld op te nemen, waardoor talloze individuen geen toegang meer hadden tot hun geld. Deze stap verbaasde de cryptocurrency-gemeenschap en voedde de zorgen over de financiële stabiliteit van de beurs verder. Terwijl de paniek zich uitbreidde, bleek FTX niet in staat het duizelingwekkende gat van $8 miljard in zijn financiën te overbruggen, wat het bedrijf ertoe bracht de verwoestende maatregelen te treffen. beslissing om faillissement aan te vragen.
Binance besloot FTX te kopen voordat de volledige omvang van zijn problemen bekend werd. De CEO, Changpeng Zhao, was een van de initiële investeerders van FTX. De overeenkomst ging echter niet door en Binance beweerde dat het zich terugtrok uit de aankoop vanwege wanbeheer van het geld van klanten en Amerikaanse vragen. Binance verliet de overeenkomst vervolgens de volgende dag. De beurs zei op 9 november 2022 dat het de deal annuleerde vanwege zorgen die door de zakelijke toewijding waren vastgesteld over onder meer het wanbeheer van klantengeld door FTX.
Juridische processen op FTX
Op 16 november escaleerden de juridische stappen met de start van een class action-rechtszaak die in Florida werd aangespannen. In de rechtszaak werden vernietigende beschuldigingen aan het adres van FTX geuit, waarbij het werd afgeschilderd als een bedrieglijk cryptoplan dat doelbewust op onervaren investeerders in het hele land aasde. Bij de rechtszaak waren verschillende prominente figuren betrokken, waaronder bekende beroemdheden en atleten. Deze personen werden beschuldigd van het actief promoten van FTX en werden bij uitbreiding verantwoordelijk gehouden voor hun betrokkenheid bij het zogenaamd misleiden van investeerders, waardoor het juridische moeras rond de omstreden beurs werd vergroot.
Op 12 december 2022 werd Bankman-Fried in hechtenis genomen door Bahamaanse functionarissen, die dit op verzoek van de Amerikaanse regering deden en vervolgens op 21 december uitgeleverd aan de Verenigde Staten. claims van grondstoffen- en effectenfraude, en het Amerikaanse DOJ ontvouwde een aanklacht waarin hij werd beschuldigd van acht misdrijven wegens het witwassen van geld, illegale bijdragen aan campagnefinanciering en fraude met bank- en effectentransacties.
Vrijgegeven en opnieuw opgeladen
Na een zitting in de rechtszaal op 22 december nam een federale rechter een cruciale beslissing en verleende Bankman-Fried vrijlating uit detentie. Deze beslissing kwam tot stand na onderhandelingen tussen zijn juridische team en federale aanklagers, culminerend in de vaststelling van een ongekende borgsom van $ 250 miljoen, waarmee een nieuw record werd gevestigd voor het hoogste borgbedrag ooit in de Verenigde Staten. Nu deze aanzienlijke borg veilig was gesteld, kon Bankman-Fried de onmiddellijke opsluiting ontwijken in afwachting van verdere gerechtelijke procedures. Bankman-Fried beweerde zijn onschuld en pleitte op 3 januari 2023 formeel voor niet schuldig te zijn aan alle strafrechtelijke aanklachten.
De DOJ beschuldigde Bankman-Fried op 23 februari 2023 van nog eens vier aanklachten wegens fraudegerelateerde misdrijven en niet-goedgekeurde geldoverdrachten. De DOJ spande op 28 maart 2023 een aanklacht aan wegens internationale omkoping. Bankman-Fried heeft op 30 maart 2023 een niet-schuldig pleidooi voor deze beschuldigingen ingediend.
Vervolgens werd hij opnieuw beschuldigd van poging om Caroline Ellison, een getuige, te overtuigen door de New York Times toegang te verlenen tot haar dagboek. Ellison nam na de introductie van FTX de leiding over Alameda Research over als CEO. Een federale rechter legde Bankman-Fried op 26 juli een spreekverbod op, waardoor hij geen contact meer mocht hebben met de pers of iemand anders.
Zijn borgtocht werd op 11 augustus ingetrokken en een paar dagen later werd hij naar het Metropolitan Detention Center in Brooklyn gestuurd. Het Bankman-proces tegen Fried's voor zeven van de acht strafrechtelijke beschuldigingen voorafgaand aan de uitlevering begon op 2 oktober 2023. Op 1 november werden alle zeven aanklachten in het proces schuldig bevonden.
De resultaten van de juridische strijd
Na een uitgebreide juridische procedure werd Bankman-Fried veroordeeld en uiteindelijk schuldig bevonden aan zeven federale aanklachten die een spectrum van frauduleuze activiteiten en financieel wangedrag omvatten:
- Dubbele beschuldigingen van samenzwering om draadfraude te plegen
- Dubbele beschuldigingen van bankfraude
- Deelname aan een samenzwering om het witwassen van geld te plegen
- Betrokkenheid bij een samenzwering om grondstoffenfraude te plegen
- Deelname aan een samenzwering om effectenfraude te plegen
In maart 24, 2024, Sam Bankman-Fried kreeg zijn veroordeling, culminerend in een langdurige juridische strijd. De rechtbank veroordeelde hem tot een lange termijn van 25 jaar achter de tralies, gekoppeld aan een duizelingwekkende financiële boete van 11 miljard dollar. Eerder werd geschat dat hij 110 jaar gevangenisstraf zou krijgen.
Een oproep aan de uitwisselingsplatforms om zich zorgen te maken?
In de nasleep van de ineenstorting van FTX zijn talloze leiders uit de crypto-industrie geconfronteerd met strafrechtelijke rechtszaken van de federale autoriteiten. Daarnaast heeft de Securities and Exchange Commission (SEC) juridische stappen ondernomen tegen verschillende vooraanstaande bedrijven binnen de sector. Onder hen is Coinbase, een bekende Amerikaanse beurs die openbaar wordt verhandeld, het doelwit van rechtszaken. Op dezelfde manier heeft de SEC een rechtszaak aangespannen tegen Kraken, een andere grote crypto-uitwisseling, waarbij hij beweert dat deze opereerde zonder de juiste registratie en deposito's van klanten vermengde met zijn eigen bedrijfsfondsen.
Changpeng Zhao, de maker van Binance, de grootste cryptocurrency-uitwisseling ter wereld, is een ander uitstekend voorbeeld van een fraudeplan. Zhao heeft een schuldbekentenis ingediend wegens aanklachten in verband met het witwassen van geld.
Zhao nam ontslag uit zijn rol in het bedrijf en accepteerde een straf van $ 50 miljoen. Hoge functionarissen van het ministerie van Justitie hebben verklaard dat, hoewel de federale strafrichtlijnen een maximale gevangenisstraf van 18 maanden voor de heer Zhao suggereren, de deur nog steeds open staat voor aanklagers om een zwaardere straf te eisen.
Binance stemde ermee in om maar liefst 4.3 miljard dollar aan boetes en compensatie te betalen aan de federale autoriteiten nadat het zijn schuld had erkend. Dit was een keerpunt in de geschiedenis van het bedrijf toen Binance schikkingen bereikte met verschillende autoriteiten, waaronder andere overheidsinstanties, die allemaal uitgebreid onderzoek hadden gedaan naar de activiteiten van het bedrijf.
Disclaimer
In lijn met de Richtlijnen voor vertrouwensprojectenHoud er rekening mee dat de informatie op deze pagina niet bedoeld is en niet mag worden geïnterpreteerd als juridisch, fiscaal, beleggings-, financieel of enige andere vorm van advies. Het is belangrijk om alleen te beleggen wat u zich kunt veroorloven te verliezen en onafhankelijk financieel advies in te winnen als u twijfels heeft. Voor meer informatie raden wij u aan de algemene voorwaarden en de hulp- en ondersteuningspagina's van de uitgever of adverteerder te raadplegen. MetaversePost streeft naar nauwkeurige, onpartijdige berichtgeving, maar de marktomstandigheden kunnen zonder voorafgaande kennisgeving worden gewijzigd.
Over de auteur
Viktoriia schrijft over verschillende technologische onderwerpen, waaronder Web3.0, AI en cryptocurrencies. Haar uitgebreide ervaring stelt haar in staat inzichtelijke artikelen te schrijven voor een breder publiek.
Meer artikelen
Viktoriia schrijft over verschillende technologische onderwerpen, waaronder Web3.0, AI en cryptocurrencies. Haar uitgebreide ervaring stelt haar in staat inzichtelijke artikelen te schrijven voor een breder publiek.
