November 07, 2022

Temui Kuasa Bitcoin ETF: Bagaimana Pelabur Boleh Menuai Ganjaran pada 2023 dan Seterusnya

Diterbitkan: 07 November 2022 pada 5:06 pagi Dikemas kini: 11 Disember 2022 pada 2:38 pagi

Secara ringkas

Dengan Bitcoin EFT, keupayaan anda untuk menjejaki harga Bitcoin di bursa saham tradisional

EFT Bitcoin membantu pelabur mendapat pendedahan kepada Bitcoin tanpa membeli atau menyimpan mata wang digital secara langsung.

Pengenalan

Bitcoin ETF (dana dagangan bursa) ialah dana pelaburan yang menjejaki harga Bitcoin dan berdagang di bursa saham tradisional. ETF bitcoin pertama dan paling terkenal ialah Winklevoss Bitcoin Trust, yang mula berdagang di bursa Bats Global Markets pada Mac 2017.

Jadual Kandungan

Pengenalan
Apakah itu Bitcoin ETF, dan bagaimana ia berfungsi?
Niaga hadapan Bitcoin dan ETF spot Bitcoin
Bagaimanakah ETF niaga hadapan Bitcoin berfungsi?
Bagaimanakah ETF spot Bitcoin berfungsi?
Melabur dalam Bitcoin ETF
Bitcoin ETF lwn Pelaburan Langsung dalam Bitcoin
SOALAN LAZIM
Kesimpulan

Bitcoin ETF menawarkan pelabur cara untuk mendapatkan pendedahan kepada Bitcoin tanpa perlu membeli atau menyimpan mata wang digital secara terus. Mereka juga menyediakan ketelusan dan pengawasan kawal selia yang tidak tersedia pada masa ini untuk kebanyakan kenderaan pelaburan bitcoin lain. Walau bagaimanapun, bitcoin ETF masih belum mendapat penerimaan meluas daripada komuniti kewangan dan pengawal selia. Terdapat 25 pemfailan Bitcoin ETF tambahan menunggu kelulusan SEC, beberapa daripadanya adalah untuk dana yang memiliki Bitcoin secara langsung.

Apabila dunia Bitcoin ETF berkembang, kami akan menawarkan metodologi yang lebih komprehensif yang memilih yang terbaik daripada dana BTC yang lebih besar. SEC sedang menyemak beberapa cadangan untuk bitcoin ETF untuk keputusan akhir menjelang 2023.

Apakah itu Bitcoin ETF, dan bagaimana ia berfungsi?

Bitcoin ETF membolehkan pelabur mendapat pendedahan kepada Bitcoin tanpa membeli atau menyimpan mata wang digital itu sendiri. Apabila anda melabur dalam Bitcoin ETF, anda membeli saham dana yang menjejaki harga Bitcoin. Nilai saham anda akan naik atau turun apabila harga Bitcoin naik dan turun.

Bitcoin ETF berdagang di bursa saham, sama seperti saham biasa, menjadikannya mudah untuk dibeli dan dijual. Anda boleh membeli Bitcoin ETF melalui broker atau platform dagangan dalam talian.

ETF Bitcoin tertakluk kepada risiko pasaran, pertukaran dan peraturan. Sebagai contoh, nilai Bitcoin ETF boleh jatuh jika harga Bitcoin jatuh atau jika terdapat kekurangan permintaan untuk ETF.

Bagaimanakah cara saya melabur dalam Bitcoin ETF?

Anda boleh melabur dalam Bitcoin ETF dengan membeli saham dalam dana di bursa saham. Harga ETF akan menjejaki harga Bitcoin, jadi anda mesti memantau pergerakan pasaran mata wang kripto.

Patutkah saya melabur dalam Bitcoin ETF?

Bitcoin ETF menawarkan pelabur cara untuk mendapatkan pendedahan kepada Bitcoin tanpa membeli atau menyimpan mata wang digital. Walau bagaimanapun, ia tertakluk kepada risiko pasaran, pertukaran dan peraturan. Anda harus mendapatkan nasihat kewangan profesional sebelum melabur dalam Bitcoin ETF.

Bitcoin ETF tertakluk kepada peraturan yang sama seperti ETF lain dan tertakluk kepada penelitian kawal selia oleh Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa AS (SEC).

Niaga hadapan Bitcoin dan ETF spot Bitcoin

Niaga hadapan Bitcoin dan spot ETF adalah dua cara berbeza untuk mendapatkan pendedahan kepada harga Bitcoin. Kontrak hadapan ialah perjanjian untuk membeli atau menjual sejumlah Bitcoin pada harga yang ditetapkan pada tarikh masa hadapan, manakala ETF ialah kenderaan pelaburan yang memegang sekumpulan aset, termasuk Bitcoin. Kedua-duanya mempunyai kebaikan dan keburukan, tetapi yang lebih sesuai untuk anda bergantung pada matlamat pelaburan anda.

Niaga hadapan Bitcoin dikawal oleh Suruhanjaya Dagangan Niaga Hadapan Komoditi (CFTC), manakala Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (SEC) mengawal selia spot ETF Bitcoin. Kontrak hadapan didagangkan di bursa, seperti Chicago Mercantile Exchange (CME), manakala ETF dibeli dan dijual seperti saham di bursa.

Niaga hadapan Bitcoin membolehkan anda membuat spekulasi tentang harga Bitcoin tanpa memiliki aset asas. Ini boleh menjadi pelaburan yang lebih berisiko, kerana anda bergantung pada harga masa depan Bitcoin untuk membuat keuntungan. Walau bagaimanapun, ia juga boleh menjadi pendekatan yang lebih lepas tangan, kerana anda tidak perlu risau tentang menyimpan atau mengamankan Bitcoin anda.

Sebaliknya, ETF spot Bitcoin mendedahkan anda kepada harga Bitcoin tanpa perlu berdagang kontrak niaga hadapan. Ini boleh menjadi pelaburan yang kurang berisiko, kerana anda tidak membuat spekulasi tentang harga masa hadapan Bitcoin. Walau bagaimanapun, ia memerlukan anda mempercayai bahawa pembekal ETF akan menyimpan dan mengurus Bitcoin dengan selamat bagi pihak anda.

Apabila memutuskan pilihan yang sesuai untuk anda, adalah penting untuk mempertimbangkan matlamat pelaburan anda. Jika anda ingin membuat spekulasi mengenai harga Bitcoin pada masa hadapan, maka kontrak niaga hadapan mungkin merupakan pilihan yang baik. Walau bagaimanapun, ETF spot Bitcoin mungkin merupakan pilihan yang lebih baik jika anda mahukan pendekatan yang lebih lepas tangan atau sedang mencari pelaburan yang kurang berisiko.

Bagaimanakah ETF niaga hadapan Bitcoin berfungsi?

Niaga hadapan Bitcoin ialah kontrak dagangan bursa yang membolehkan pelabur membuat spekulasi mengenai harga Bitcoin pada masa hadapan. Asas nilai kontrak hadapan Bitcoin ialah kos asas Bitcoin, dalam denominasi dolar AS.

Setiap kontrak niaga hadapan mewakili satu Bitcoin, berdagang lima Bitcoin dalam saiz lot. Kontrak CME dan CFE diselesaikan secara tunai, bermakna pelabur tidak menerima atau menghantar Bitcoin apabila kontrak tamat. Sebaliknya, mereka menerima atau membayar perbezaan antara harga kontrak dan penyelesaian.

Penyelesaian kontrak NYSE adalah fizikal, bermakna pelabur menerima atau menghantar Bitcoin apabila kontrak tamat. Pelabur boleh menggunakan niaga hadapan Bitcoin untuk membuat spekulasi mengenai harga masa depan Bitcoin atau untuk melindung nilai terhadap kemungkinan turun naik harga. Sebagai contoh, pelabur yang percaya bahawa kos Bitcoin akan meningkat pada masa hadapan boleh membeli kontrak niaga hadapan Bitcoin untuk mengunci harga di mana mereka boleh membeli mata wang kripto.

Sebagai alternatif, pelabur bimbang tentang kemungkinan penurunan harga mungkin menjual kontrak niaga hadapan Bitcoin untuk mengunci harga di mana mereka boleh menjual mata wang kripto pada masa hadapan.

Kelemahan ETF niaga hadapan Bitcoin

Niaga hadapan Bitcoin telah menjadi salah satu produk paling popular dalam beberapa tahun kebelakangan ini, tetapi terdapat beberapa potensi kelemahan untuk dipertimbangkan sebelum melabur.

Satu risiko kritikal ialah nilai asas Bitcoin boleh jatuh secara mendadak, yang membawa kepada kerugian bagi pelabur.

ETF mungkin tidak dapat menjejaki prestasi niaga hadapan Bitcoin serapat produk pelaburan lain, seperti dana dagangan bursa (ETF) yang melabur dalam komoditi fizikal.
Ketidakpastian kawal selia yang mengelilingi Bitcoin dan mata wang digital lain boleh memberi kesan kepada keupayaan ETF untuk terus beroperasi.

Pelabur harus mempertimbangkan dengan teliti risiko ini sebelum melabur dalam ETF niaga hadapan Bitcoin.

Bagaimanakah ETF spot Bitcoin berfungsi?

Harga spot Bitcoin ialah harga di mana bitcoin boleh dibeli atau dijual untuk penghantaran segera. Oleh itu, ETF bitcoin yang menjejaki harga spot akan membolehkan pelabur mendapat pendedahan kepada pergerakan harga bitcoin tanpa perlu memegang aset asas secara langsung.

ETF spot Bitcoin mungkin akan menjejaki indeks yang menangkap harga spot purata bitcoin merentasi pelbagai bursa. Satu indeks sedemikian ialah Indeks Kadar Spot Bitcoin Bitwise, yang pada masa ini memperoleh data harga daripada 15 pertukaran mata wang kripto.

ETF spot Bitcoin akan memberikan pendedahan kepada harga bitcoin tanpa perlu membeli dan menyimpan aset asas. Mereka juga akan menawarkan produk pelaburan yang lebih cair dan terkawal daripada melabur secara langsung dalam bitcoin.

Walau bagaimanapun, adalah penting untuk ambil perhatian bahawa bitcoin adalah aset yang tidak menentu, dan harganya boleh berubah-ubah dengan ketara. Pelabur harus sedar tentang risiko yang berkaitan dengan melabur dalam spot bitcoin ETF sebelum membuat sebarang keputusan.

Kelemahan ETF spot Bitcoin

ETF spot Bitcoin mempunyai beberapa potensi kelemahan, termasuk:

Kekurangan penemuan harga: Fungsi ETF adalah untuk menyediakan penemuan harga untuk aset asas. Walau bagaimanapun, dalam kes bitcoin, tiada pertukaran terpusat di mana harga berada. Ini boleh menyukarkan ETF untuk menjejaki harga spot asas bitcoin.

Kekurangan kecairan: Fungsi ETF adalah untuk menyediakan kecairan untuk aset asas. Walau bagaimanapun, pasaran spot bitcoin masih agak tidak cair berbanding aset lain, seperti saham dan komoditi. Ini boleh menyukarkan ETF untuk menyediakan kecairan yang mencukupi untuk pelabur.

Kemeruapan: Bitcoin terkenal dengan turun naiknya, yang boleh menyukarkan ETF untuk menjejaki harga spot asas.

Risiko rakan niaga: Memandangkan mana-mana pihak berkuasa pusat tidak mengawal selia bitcoin, terdapat risiko bahawa rakan niaga (iaitu, pihak yang memegang aset) mungkin tidak dapat memenuhi kewajipannya. Ini boleh menyebabkan kerugian bagi pelabur dalam ETF.

Risiko keselamatan: Pertukaran Bitcoin telah tertakluk kepada penggodaman dan kecurian, yang boleh menimbulkan risiko keselamatan bagi pelabur dalam ETF.

Risiko kawal selia: Landskap kawal selia untuk bitcoin masih berkembang, dan ia perlu dijelaskan bagaimana atau jika ETF bitcoin akan dikawal selia. Ini boleh menimbulkan risiko kepada pelabur dalam ETF.

Risiko cukai: Layanan cukai bitcoin masih tidak jelas dalam banyak bidang kuasa. Ini boleh menimbulkan risiko kepada pelabur dalam ETF, kerana mereka mungkin tertakluk kepada cukai ke atas keuntungan mereka.

Risiko geografi: Bitcoin masih tidak diterima secara meluas sebagai satu bentuk pembayaran, yang boleh mengehadkan penggunaannya dalam bidang kuasa tertentu. Ini boleh menyukarkan ETF untuk menjejaki harga spot asas dalam bidang kuasa tersebut.

Risiko reputasi: Persatuan Bitcoin dengan aktiviti jenayah pada masa lalu boleh merosakkan reputasinya dan membawa kepada kos yang lebih tinggi untuk ETF.

Risiko teknologi: Teknologi asas bitcoin masih agak baru dan belum teruji. Ini boleh membawa kepada masalah teknikal atau kegagalan sistem yang lengkap, yang akan menimbulkan risiko kepada pelabur dalam ETF.

Melabur dalam Bitcoin ETF

Bitcoin ETF ialah cara terbaik untuk mendapatkan pendedahan kepada pergerakan harga bitcoin tanpa perlu berurusan dengan kerumitan membeli dan menyimpan aset asas. BITO ialah salah satu daripada ETF bitcoin paling popular di pasaran, dan pembelian adalah melalui pembrokeran dalam talian seperti Robinhood atau Fidelity.

Untuk menentukan jumlah saham BITO yang anda inginkan, mula-mula tentukan harga yang anda selesa beli. Kemudian, buka akaun pembrokeran dengan platform seperti Robinhood atau Fidelity jika anda belum memilikinya. Dari situ, anda boleh membuat pesanan untuk saham BITO pada harga pilihan anda. Sebaik sahaja anda memfailkan pesanan, anda akan memiliki sekeping BITO ETF dan akan dapat menjejaki prestasinya bersama-sama harga bitcoin.

Bitcoin ETF lwn Pelaburan Langsung dalam Bitcoin

Ramai di komuniti cryptocurrency telah melihat dana dagangan pertukaran Bitcoin sebagai Holy Grail. ETF akan membolehkan pelabur mendapat pendedahan kepada Bitcoin dengan cara yang lebih mudah dan lebih mudah. Walau bagaimanapun, terdapat beberapa sebab mengapa pelaburan langsung dalam Bitcoin mungkin idea yang lebih baik daripada melabur dalam Bitcoin ETF.

Salah satu kelebihan utama melabur secara langsung dalam Bitcoin ialah anda mempunyai kawalan sepenuhnya ke atas pelaburan anda. Mempunyai ETF, anda bergantung kepada pengurus dana untuk membuat semua keputusan kritikal tentang masa untuk membeli dan menjual Bitcoin.

Ini termasuk menetapkan harga yang sesuai untuk ETF dan memastikan aset asas disimpan dan terjamin dengan sewajarnya. Dengan pelaburan langsung dalam Bitcoin, andalah yang mengawalnya. Anda boleh membeli dan menjual Bitcoin bila-bila masa anda mahu, dan anda tidak perlu risau tentang pengurus dana membuat sebarang keputusan bagi pihak anda.

Satu lagi kelebihan melabur secara langsung dalam Bitcoin adalah mengelakkan beberapa yuran yang berkaitan dengan ETF. ETF biasanya mempunyai yuran pengurusan yang tinggi dan perbelanjaan lain, yang boleh memakan keuntungan anda. Anda hanya perlu membayar yuran transaksi standard apabila anda melabur secara langsung dalam Bitcoin.

Akhir sekali, pelaburan langsung dalam Bitcoin membolehkan anda mendapat keuntungan daripada sebarang kenaikan harga yang berpotensi. Jika harga Bitcoin naik, anda akan mendapat wang. Jika harga turun, anda akan kehilangan wang. Dengan ETF, anda hanya boleh untung jika pengurus dana membuat wang.

Secara keseluruhan, pelaburan langsung dalam Bitcoin mungkin lebih baik untuk kebanyakan pelabur daripada melabur dalam Bitcoin ETF. Anda mempunyai lebih kawalan ke atas pelaburan anda, anda boleh mengelakkan bayaran yang tinggi, dan anda berpotensi untuk membuat wang jika harga Bitcoin naik. Walau bagaimanapun, beberapa risiko juga dikaitkan dengan pelaburan langsung dalam Bitcoin, jadi selidik sebelum membuat sebarang keputusan.

SOALAN LAZIM

Dana dagangan pertukaran Bitcoin, atau ETF, ialah kenderaan pelaburan yang membolehkan pelabur membeli dan berdagang saham dalam dana yang menjejaki harga bitcoin. Tidak seperti ETF tradisional, yang didagangkan di bursa terkawal seperti NYSE dan NASDAQ, ETF bitcoin boleh dijual di luar pasaran tersebut sama ada melalui platform dagangan khusus atau pasaran over-the-counter.

Bitcoin ETF boleh digunakan oleh pelabur untuk mendapatkan pendedahan kepada bitcoin tanpa perlu membeli dan mengurus aset asas secara langsung. Sebagai contoh, jika pelabur ingin membeli bitcoin bernilai $1,000 dengan wang tunai, mereka perlu mencari individu yang bersedia untuk menjual bitcoin pada harga yang dikehendaki terlebih dahulu.

Bitcoin ETF ialah dana pelaburan yang membolehkan pelabur membeli saham dalam dana dan menerima pendedahan kepada pergerakan harga Bitcoin. Saham itu kemudiannya disimpan dalam amanah, jadi pelabur individu tidak perlu memegang sebarang bitcoin sendiri secara fizikal. Nilai asas setiap saham adalah berkadar dengan satu bitcoin, jadi jika pelabur telah membeli saham tertentu, mereka memiliki peratusan kecil daripada jumlah nilai yang disimpan dalam amanah.

Terdapat beberapa faedah untuk melabur dalam Bitcoin ETF. Salah satu kelebihan utama ialah mereka memberikan pelabur pendedahan kepada pergerakan harga bitcoin tanpa perlu mengurus atau menyimpan bitcoin sendiri. ETF juga cenderung untuk menjejaki sebahagian daripada prestasi pasaran, memberikan pelabur kepelbagaian tambahan dan pulangan yang berpotensi lebih tinggi berbanding jika mereka melabur dalam bitcoin sahaja.

Terdapat beberapa risiko yang berkaitan dengan Bitcoin ETF. Salah satu risiko utama ialah turun naik pasaran dan kecairan, yang boleh menjejaskan kedua-dua harga bitcoin dan saham Bitcoin ETF. Risiko lain yang berpotensi ialah risiko rakan niaga, di mana pelabur menghadapi kemungkinan bahagian mereka dalam dana mungkin terbatal jika timbul sebarang masalah dengan penjaganya.

Langkah pertama untuk melabur dalam Bitcoin ETF ialah mencari broker atau platform bereputasi yang menawarkan produk pelaburan jenis ini. Anda biasanya perlu membuat akaun dengan platform dan memberikan beberapa maklumat peribadi asas, seperti nama dan alamat anda.

Beberapa Bitcoin ETF yang paling popular termasuk Bitcoin Investment Trust (GBTC), yang menjejaki sebahagian daripada prestasi pasaran bitcoin, dan ProShares Short Bitcoin ETF (BATS: SBTC), yang direka untuk mendapat keuntungan daripada penurunan harga bitcoin.

Kesimpulan

Dengan dana dagangan pertukaran Bitcoin, dunia baru kemungkinan telah dibuka untuk pelabur mata wang kripto. Produk ini menawarkan cara yang mudah dan mudah untuk mendapatkan pendedahan kepada pasaran aset digital tanpa berurusan dengan kerumitan membeli dan menyimpan mata wang kripto.

Walau bagaimanapun, adalah penting untuk diingat bahawa Bitcoin ETF masih merupakan produk yang agak baru dengan beberapa risiko. Ini termasuk potensi penipuan atau manipulasi dan hakikat bahawa aset asas masih sangat tidak menentu.

Tags:

Penafian

Selaras dengan Garis panduan Projek Amanah, sila ambil perhatian bahawa maklumat yang diberikan pada halaman ini tidak bertujuan untuk menjadi dan tidak seharusnya ditafsirkan sebagai nasihat undang-undang, cukai, pelaburan, kewangan atau sebarang bentuk nasihat lain. Adalah penting untuk hanya melabur apa yang anda mampu kehilangan dan mendapatkan nasihat kewangan bebas jika anda mempunyai sebarang keraguan. Untuk maklumat lanjut, kami mencadangkan merujuk kepada terma dan syarat serta halaman bantuan dan sokongan yang disediakan oleh pengeluar atau pengiklan. MetaversePost komited kepada laporan yang tepat dan tidak berat sebelah, tetapi keadaan pasaran tertakluk kepada perubahan tanpa notis.

Tentang Pengarang

Moses ialah seorang penulis dan penganalisis bebas berpengalaman yang berminat dengan cara teknologi mengganggu sektor kewangan. Beliau telah menulis secara meluas mengenai subjek mata wang kripto dari perspektif pelaburan, serta dari sudut teknikal. Beliau juga telah terlibat dalam perdagangan mata wang kripto selama lebih dua tahun.

lebih banyak artikel

Musa Kimathi