DeFi האימוץ יסומן על ידי מודלים מתקדמים למסחר
בקיצור
DeFiהשלב הבא של החברה דורש פרימיטיבים פיננסיים מתקדמים, כולל מודלים של מסחר היברידי, כדי לתמוך בצמיחה מתמשכת ולמשוך גם משתמשים יומיומיים וגם משקיעים מוסדיים.
כמימון מבוזר (DeFi) מתקדמים, ברור שגם הטכנולוגיה הבסיסית שלה צריכה להבשיל. חידושים מוקדמים כמו עושי שוק אוטומטיים (AMMs) ובורסות מרכזיות (CEXs) היו חיוניים עבור DeFiאימוץ בתחילתו, אבל המערכת האקולוגית דורשת כעת כלים חזקים יותר כדי לתמוך בשלב הבא שלה, כזה שמושך גם משתמשים יומיומיים וגם מוסדיים DeFi משקיעים. העידן הבא של DeFi יסומן על ידי "פרימיטיבים פיננסיים" מתקדמים - מנגנונים חדשים שיכולים להניע צמיחה מתמשכת. התקדמות אחת תהיה הכנסת מודלים היברידיים למסחר, החיוניים לתמיכה במוסדיים DeFi, הדור הבא של פיננסים.
מיפוי DeFiגלי החדשנות של
הצגת פרימיטיבים פיננסיים חדשים סימנה כל שלב של DeFiהאימוץ של, כל אחד מהם מניע את גל החדשנות הבא. בריצת השוורים הגדולה הראשונה, פרוטוקולי הלוואות כמו Aave ו-Compound, ו-AMMs כמו Uniswap, הניחו את היסודות עבור DeFi על ידי הכנסת גישה דמוקרטית לנזילות ולתשואה, המאפשרת למשתמשים להלוות, ללוות ולסחור בנכסים ישירות מהארנק שלהם ללא מתווכים.
גל החדשנות הבא התאפיין בהופעתה של תשתית מסחר מתקדמת יותר, כמו עלייתן של מערכות מבוססות ספרי פקודות, כגון פנקסי הזמנות מוגבלים (CLOBs). חידושים אלה לא רק הביאו לבגרות מוגברת DeFi על ידי הגברת השליטה והדיוק בביצוע סחר, אך גם על ידי מתן חווית משתמש מוכרת של TradFi. פיתוחים כמו אלה עזרו להכניס משתתפים חדשים לאקוסיסטם, במיוחד שחקנים מוסדיים המחפשים גמישות רבה יותר ויכולות מסחר בתדירות גבוהה.
התעשייה מוכנה כעת לגל החדשנות הבא שלה ולהמשיך במסלול הבשלות שלה לקראת מוסדיים DeFi. הגל הבא הזה ידרוש פרימיטיבים פיננסיים מתקדמים כדי לתמוך בכניסה מוסדית גדולה יותר והתרחבות למרחב. בגרות זו תראה ככל הנראה את עלייתו של מודל היברידי המשלב את החוזקות של פרוטוקולי הלוואות ו-AMM עם היעילות והתחכום של CLOBs. מודלים של מסחר היברידיים ייצגו גישה מתוחכמת החורגת מהפרימיטיבים הפיננסיים הבסיסיים שהניעו DeFiהגל הראשון של חדשנות ויציע מערכת מסחר מגוונת ורב-תכליתית יותר שיכולה לתמוך בצרכים של מוסדות.
DeFiהבגרות של מודלים מסחר היברידיים
הגל הבא של DeFi הצמיחה צפויה להיות מונעת על ידי הגדלת השקעות מוסדיים ועניין, וזה ידרוש שוק מובנה היטב כדי לנווט. כדי להתאים את השינוי הזה, DeFi חייבים להתפתח מעבר למגבלות של AMMs, המותאמות היטב למשתמשים יומיומיים, ולפתח תשתית העונה על הדרישות של סוחרים מתוחכמים יותר. זה המקום שבו ליצירת מודל היברידי עם CLOBs יש פוטנציאל להפוך למחליף משחק עבורו DeFi, המציעה יכולות מסחר מתקדמות, גילוי מחירים מעולה ויעילות הון משופרת לתמיכה בצרכים של משתתפים מוסדיים. אינטגרציה זו תשלב את התכונות והיתרונות של שני מנגנוני המסחר ויוצרת כלי פיננסי רב תכליתי ויעיל יותר.
בנוסף לאספקת חווית מסחר מתקדמת יותר, מודל מסחר היברידי יכול גם לעזור לפתור חלק DeFiנקודות הכאב הגדולות ביותר של נזילות מפוצלת ממשיכה להוות מכשול מכיוון שנכסים נעולים לרוב בפרוטוקולים וממגורות שונות. שילוב AMMs ו-CLOBs יכול לעזור לייצב ולהעמיק את הנזילות המקומית DeFi פלטפורמות על ידי איגום נזילות ויצירת גישה קלה יותר להון ולנכסים. זה מפחית את הצורך בתמריצים חיצוניים כדי למשוך משתמשים, כמו כריית נזילות, ויוצר מודל נזילות בר-קיימא יותר.
אימוץ מוסדי ידרוש ניסיון מסחר מוכר ב DeFi
בעד DeFi כדי למצות את מלוא הפוטנציאל שלה ולהביא שחקנים מוסדיים גדולים יותר, עליה להציע סביבת מסחר שמאזנת בין קלות גישה לבין היעילות והתחכום הקיימים בפיננסים המסורתיים. מודלים היברידיים למסחר המשלבים AMMs עם CLOBs יכולים להציע איזון זה, לספק חווית מסחר מעודנת המעודדת נזילות עמוקה יותר ודינמיקה חזקה יותר של השוק. לדגמים ההיברידיים הללו יש את הפוטנציאל defiלא העתיד של DeFi, עיצוב מערכת אקולוגית התומכת במגוון רחב של משתתפים ומציעה יציבות וצמיחה לטווח ארוך.
כתב ויתור
בקנה אחד עם הנחיות פרויקט אמון, אנא שים לב שהמידע המסופק בדף זה אינו מיועד ואין לפרש אותו כייעוץ משפטי, מס, השקעות, פיננסי או כל צורה אחרת של ייעוץ. חשוב להשקיע רק את מה שאתה יכול להרשות לעצמך להפסיד ולפנות לייעוץ פיננסי עצמאי אם יש לך ספק. למידע נוסף, אנו מציעים להתייחס לתנאים ולהגבלות וכן לדפי העזרה והתמיכה שסופקו על ידי המנפיק או המפרסם. MetaversePost מחויבת לדיווח מדויק וחסר פניות, אך תנאי השוק עשויים להשתנות ללא הודעה מוקדמת.
על המחבר
ויטלי דרווד הוא יזם טכנולוגי עם ניסיון של 10 שנים בבנקים, מיזמי פינטק ותעשיות מגוונות. המומחיות שלו משתרעת על פיתוח מוצרים, ניתוח עסקי, שיפורי תהליכים, פיתוח עסקי ופיתוח תוכנת בלוקצ'יין. הוא הדריך צוותים בהשגת צמיחה מקצועית ויעדים אסטרטגיים. ויטלי הובילה השקות מוצרים מקומיות ובינלאומיות, ויצרה אפליקציות מובייל למגזרים כמו פינטק, ספורט ובריאות ומסחר אלקטרוני.
מאמרים נוספים
ויטלי דרווד הוא יזם טכנולוגי עם ניסיון של 10 שנים בבנקים, מיזמי פינטק ותעשיות מגוונות. המומחיות שלו משתרעת על פיתוח מוצרים, ניתוח עסקי, שיפורי תהליכים, פיתוח עסקי ופיתוח תוכנת בלוקצ'יין. הוא הדריך צוותים בהשגת צמיחה מקצועית ויעדים אסטרטגיים. ויטלי הובילה השקות מוצרים מקומיות ובינלאומיות, ויצרה אפליקציות מובייל למגזרים כמו פינטק, ספורט ובריאות ומסחר אלקטרוני.
