Aave V4 חושפת מנוע נזילות מתקדם עם גורם בריאות יעד ומערכת בונוסים
בקיצור
שדרוג V4 של Aave מציג מנוע פירעון מחודש המאפשר החזר חובות מדויק, בונוסים משתנים וניקוי מלא של חובות אבק כדי לשפר את היעילות ויציבות הפרוטוקול.
מימון מבוזר (DeFi) פרוטוקול ההלוואות אווה השיקה מנוע חיסול חדש בשדרוג V4 שלה, הכולל מנגנון שעוצב מחדש המשפר את המערכת ששימשה ב-V3. עדכון זה משנה את אופן ביצוע החיסולים ומטרתו להפוך את התהליך למדויק ויעיל יותר.
בגרסה 4, פירוקים אינם מסתמכים עוד על פירעון חלק קבוע מחובו של לווה. במקום זאת, מפרקים יכולים להחזיר רק את הסכום הדרוש כדי להחזיר את גורם הבריאות של הלווה לרמה שנקבעה מראש, המכונה גורם הבריאות היעד. יעד זה נקבע באמצעות ממשל עבור כל Spoke, מה שנותן לפרוטוקול שליטה רבה יותר על הליכי הפירוק. כאשר מתרחש פירוק, הפרוטוקול מחשב את החזר החוב המדויק הדרוש כדי להגיע לגורם הבריאות היעד. בדרך כלל, מפרקים מחזירים רק סכום מחושב זה, תוך הימנעות מפירוק יתר ומאפשרים פעולה יעילה יותר.
מנוע ה-V4 מציג גם בונוס פירוק משתנה. התגמול למפרקים מותאם בהתאם לגורם הבריאות של הלווה, ועולה ככל שגורם הבריאות יורד. זה יוצר מערכת בסגנון מכירה פומבית הולנדית שבה התמריץ לפירוק עולה עם רמת הסיכון, מה שמעודד את המפרקים לטפל במהירות במצבים המסוכנים ביותר ומשפר את היציבות הכוללת של הפרוטוקול.
מספר פרמטרים מנחים את התהליך הזה מאחורי הקלעים. maxLiquidationBonus קובע את הגבול העליון של בונוסים שמפרק יכול לקבל עבור סוג בטוחה מסוים. healthFactorForMaxBonus מציין את גורם הבריאות שבו חל הבונוס המקסימלי. liquidationBonusFactor defiמתייחס לבונוס המינימלי המוענק בסף הפירוק. יחד, פרמטרים אלה יוצרים את הקשר בין גורם הבריאות לבונוס, ומאפשרים לממשל לכוונן את מנגנון הפירוק.
יתר על כן, אתגר אחד במערכות פירוק הוא טיפול בחוב אבק, המתייחס לפוזיציות חוב קטנות שנותרו שאינן מעשיות מבחינה כלכלית למימוש. Aave V3, אבק מנוהל באמצעות כללים מורכבים המבוססים על ספים לסכומים לפני ואחרי פירוק. אמנם זה מונע הצטברות של אבק, אך זה יכול גם לגרום לפוזיציות להיות ממומשות באופן חלקי בלבד.
Aave V4 מטפל בזה בצורה שונה. אם החוב או הבטוחה הנותרים לאחר פירוק יורדים מתחת ל-DUST_LIQUIDATION_THRESHOLD, והמפרק בוחר לפרוע את כל הפוזיציה, הפרוטוקול מתאים באופן דינמי את החוב המקסימלי שניתן לממש. זה מבטיח שהפוזיציה מנוקה במלואה, ומונע הצטברות של אבק.
Aave V4 מציגה מערכת פירוק חכמה ויעילה יותר לשיפור היציבות והגנת המשתמש
בסך הכל, V4 מציג תהליך פירוק מדויק ויעיל יותר. בעוד ש-V3 בדרך כלל מגביל את ההחזר לאחוז קבוע מהחוב, V4 מחשב את ההחזר הדרוש כדי להחזיר את הלווה לגורם הבריאות היעד שנקבע על ידי הממשל. גישה זו מונעת פירוק יתר ומבטיחה שרק החוב הדרוש יפרע.
בונוס הפירוק גם הוא מבנה מחדש. בגרסה 3, הבונוס קבוע ואינו משתנה בהתאם לגורם הבריאות של הלווה, מה שמחייב התערבות של הממשל לצורך שינויים. בגרסה 4, הבונוס מותאם בהתאם לגורם הבריאות, ועולה ככל שהסיכון של הלווה עולה. זה מתמרץ את המפרקים לטפל בפוזיציות המסוכנות ביותר במהירות, מה שמשפר את חוסן הפרוטוקול.
מנוע ה-V4 החדש הופך את הפרוטוקול לידידותי יותר למשתמש וחסכוני יותר מבחינת הון. לווים מוגנים מפני פירוק יתר, שכן מפרקים יכולים להחזיר רק את מה שדרוש כדי לשקם מצב בריא. במקביל, הבונוס המשתנה מעודד פעולה בזמן על פוזיציות בסיכון גבוה, ומפחית את הסבירות להצטברות חובות אבודים.
הטיפול הפשוט בחוב אבק משפר את האמינות, שכן פוזיציות קטנות שנותרו קלות יותר כעת לפינוי מלא. בנוסף, V4 יעיל יותר מבחינת גז, מה שמפחית את עלות הפירוק בהשוואה ל-V3. שינויים אלה יוצרים יחד מערכת גמישה, הוגנת ומותאמת סיכונים יותר. בהתחשב בהיקף של אווהחיסולים של, שיכולים להגיע למאות מיליוני דולרים בכל חודש, שיפורים אלה צפויים לשפר את יציבות הפרוטוקול ואת חוויית המשתמש הכוללת.
כתב ויתור
בקנה אחד עם הנחיות פרויקט אמון, אנא שים לב שהמידע המסופק בדף זה אינו מיועד ואין לפרש אותו כייעוץ משפטי, מס, השקעות, פיננסי או כל צורה אחרת של ייעוץ. חשוב להשקיע רק את מה שאתה יכול להרשות לעצמך להפסיד ולפנות לייעוץ פיננסי עצמאי אם יש לך ספק. למידע נוסף, אנו מציעים להתייחס לתנאים ולהגבלות וכן לדפי העזרה והתמיכה שסופקו על ידי המנפיק או המפרסם. MetaversePost מחויבת לדיווח מדויק וחסר פניות, אך תנאי השוק עשויים להשתנות ללא הודעה מוקדמת.
על המחבר
אליסה, עיתונאית מסורה ב- MPost, מתמחה במטבעות קריפטוגרפיים, הוכחות אפס ידע, השקעות ותחום הרחבה של Web3. עם עין חדה לטרנדים וטכנולוגיות מתפתחות, היא מספקת סיקור מקיף כדי ליידע ולערב את הקוראים בנוף ההולך ומתפתח של מימון דיגיטלי.
מאמרים נוספים
אליסה, עיתונאית מסורה ב- MPost, מתמחה במטבעות קריפטוגרפיים, הוכחות אפס ידע, השקעות ותחום הרחבה של Web3. עם עין חדה לטרנדים וטכנולוגיות מתפתחות, היא מספקת סיקור מקיף כדי ליידע ולערב את הקוראים בנוף ההולך ומתפתח של מימון דיגיטלי.
