Vodeći RWA tokeni koji premošćuju tradicionalnu imovinu i kripto ekonomiju
Ukratko
Tokenizacija imovine iz stvarnog svijeta brzo raste u kriptovalutama, omogućujući djelomično vlasništvo i pristup državnim obveznicama, nekretninama i institucionalnim kreditima temeljen na blockchainu, a istovremeno privlačeći značajan interes investitora i institucija.
Jedno od najbrže rastućih područja u industriji kriptovaluta je tokenizacija imovine iz stvarnog svijeta (RWA), što je konvergencija između konvencionalnih financija i blockchain tehnologije. Koristeći državne obveznice, nekretnine, privatne kredite i robu kao imovinu, RWA platforme će omogućiti pristup likvidnosti, besprijekorno poravnanje i proširiti pristup ulaganjima koja su prije bila isključivo dostupna institucionalnim tržištima.
Tijekom proteklih nekoliko godina, industrija se prebacila s eksperimentalnih pilot projekata na brzorastući financijski sustav koji privlači investitore s visokim ulozima, upravitelje imovinom i kreatore tehnologije. Tokenizaciju imovine u stvarnom svijetu analitičari sve više smatraju jednom od pokretačkih snaga iza sljedeće faze usvajanja blockchaina, a brojni kripto projekti su u prvim redovima pokušaja kombiniranja tradicionalnih financijskih instrumenata s decentraliziranom infrastrukturom.
Prema izvješćima industrije, već tokenizirana imovina iz stvarnog svijeta već je dosegla vrijednost u desecima milijardi dolara putem blockchain mreža, s projekcijama koje pokazuju da bi tržište moglo dosegnuti bilijune dolara u sljedećih 10 godina kako dodatne institucije testiraju modele tokenizacije.
Neki od najutjecajnijih kripto projekata koji su oblikovali ekosustav fizičke imovine navedeni su u nastavku.
Ondo financije
Još jedna od najbrže rastućih RWA platformi je Ondo Finance, koja je posvećena implementaciji financijskih proizvoda institucionalne kvalitete, uključujući izloženost američkog trezora i strukturirane investicijske strategije, na blockchain mreže.
Vodeći proizvodi koje nudi Ondo omogućuju korisnicima pristup tokeniziranim fondovima američkog trezora i drugim instrumentima koji generiraju prinos putem tokena, koristeći blockchain tehnologiju. Cilj im je biti sličan tradicionalnim proizvodima s fiksnim prihodom, ali imati prednost transparentnosti i kompozibilnosti decentraliziranih financija.
Kripto-investitori i igrači financijske industrije privukli su veliku pozornost na stranicu zbog njezine sposobnosti da ponudi proizvode s niskim rizikom prinosa koji su inače ekskluzivni za institucionalne portfelje. Kroz tokenizaciju instrumenata potpomognutih trezorom, Ondo Finance nastoji osigurati stabilne prinose, a istovremeno biti blockchain kompatibilan s decentraliziranim financijskim protokolima.
Povećana potražnja za tokeniziranim državnim obveznicama trend je na široj razini industrije, tim više što investitori traže održivi prinos na kripto tržištu izvan spekulativnog trgovanja.
Centrifuga
Centrifuge se općenito smatra jednom od prvih tvrtki koje su uvele tokenizaciju imovine u stvarni svijet decentraliziranih financija. Protokol omogućuje tvrtkama tokenizaciju stvarne imovine poput faktura, potraživanja od kupaca i kredita te njihovo financiranje pomoću fondova za kreditiranje temeljenih na blockchainu.
Tvrtke kojima je potrebna likvidnost moći će tokenizirati takvu imovinu i moći će iskoristiti kapital koji osiguravaju investitori na decentraliziranim fondovima likvidnosti. Investitori, s druge strane, dobivaju prinos na temelju stvarnih novčanih tokova u stvarnom svijetu.
Strategija koju koristi Centrifuge korisna je u povezivanju tradicionalnih kreditnih tržišta s decentraliziranim kapitalom. Sustav koristi stvarnu ekonomsku aktivnost u ekosustavu blockchain kreditiranja, umjesto jednostavnog korištenja kripto kolaterala poput digitalnih tokena.
Protokol je postao široko poznat zahvaljujući vezama s decentraliziranim sustavom kreditiranja koji stoji iza MakerDAO-a, a koji je dodao Centrifuge poolove kao podršku imovini iz stvarnog svijeta koja je kolateralizirala stablecoin, DAI.
RealT
Nekretnine se tradicionalno smatraju jednom od najunosnijih vrsta tokenizacije, a RealT se istaknuo kao lider u toj niši.
Platforma omogućuje podjelu nekretnina na tokene djelomičnog vlasništva temeljene na blockchainu. Ove tokene mogu kupiti investitori i dobit će svoj pravedni udio prihoda od najma svaki put kada se distribuiraju.
Koristeći ovaj model, RealT omogućuje međunarodnom investitoru ulazak na tržište nekretnina s minimalnim početnim kapitalom. Tehnika tokenizacije također može povećati likvidnost među vlasnicima nekretnina koji mogu prodati male dijelove svoje imovine umjesto da kupuju cijele nekretnine.
Većina RealT imovine pretvorena je u tokene na blockchain sustavima koje može podržati Ethereum i integrirati s decentraliziranim aplikacijama za upravljanje financijama, uključujući usluge kreditiranja i prinosne farme.
Ideja djelomičnog vlasništva nad imovinom temeljena na blockchain tehnologiji dobiva na zamahu u očima investitora koji traže metodu za diverzifikaciju u fizički svijet bez gubitka jednostavnosti korištenja digitalnih tokena.
Chainlink
Chainlink nije platforma za tokenizaciju per se, već je bitan dio RWA ekosustava, budući da je to infrastruktura koja povezuje stvarni svijet s blockchain mrežama.
Informacije potrebne tokeniziranoj imovini uključuju odgovarajuće informacije o aktivnostima izvan lanca poput cijena imovine, kamatnih stopa i plaćanja. Decentralizirana mreža proročišta koju pruža Chainlink sigurno pruža ove informacije pametnim ugovorima kako bi mogli reagirati na financijske podatke iz stvarnog svijeta.
Kao primjer, tokenizirani fondovi državne blagajne, tokeni osigurani robom i nekretnine ovise o pouzdanim podacima kako bi učinkovito funkcionirali. Chainlink infrastruktura pomaže u pružanju blockchain sustavima mogućnosti provjere vrijednosti imovine i automatskog provođenja financijskih operacija.
Zbog rastućih programa institucionalne tokenizacije, tržište sigurnih Oracle usluga najvjerojatnije će se povećati, kao i šire tržište RWA-a.
javor financije
Drugi značajni sudionik u RWA ekosustavu je Maple Finance, koji se specijalizirao za ponudu institucionalnih kreditnih tržišta u decentraliziranim financijama.
S Mapleom, institucionalni zajmoprimci (trgovačke tvrtke i fintech tvrtke) mogu dobiti nedovoljno osigurane kredite putem kripto investitora. Ostali od ovih kreditnih fondova osigurani su stvarnim kreditnim obveznicama umjesto samo digitalnim kolateralom.
Ovo je hibridni model koji kombinira klasično kreditno odobravanje i tržišta kapitala temeljena na blockchainu, omogućujući institucijama pristup decentraliziranoj likvidnosti bez potrebe za promjenom postojećih financijskih struktura.
Širenje Maplea pokazatelj je rastućeg interesa za omogućavanje uvođenja stvarnih financijskih aktivnosti u blockchain ekosustave bez gubitka profesionalnih praksi upravljanja rizicima.
Institucionalni zamah iza RWA-e
Osim kripto-nativnih startupa, i konvencionalne financijske institucije ulaze na tržište tokenizacije.
Veliki upravitelji imovinom, banke i fintech tvrtke počinju eksperimentirati s tokeniziranim fondovima, digitalnim obveznicama i sustavima poravnanja temeljenim na blockchainu. Korištenje tvrtki poput BlackRocka u tokeniziranim investicijskim proizvodima dalo je industriji određenu ozbiljnost i pokazatelj je rastućeg institucionalnog interesa.
Takvi trendovi ukazuju na to da bi se industrija RWA-a mogla pokazati jednim od glavnih transfera između konvencionalnih financija i decentralizirane infrastrukture.
Izjava o odricanju od odgovornosti
U skladu s Smjernice projekta povjerenja, imajte na umu da informacije navedene na ovoj stranici nemaju namjeru i ne smiju se tumačiti kao pravni, porezni, investicijski, financijski ili bilo koji drugi oblik savjeta. Važno je ulagati samo ono što si možete priuštiti izgubiti i potražiti neovisni financijski savjet ako imate bilo kakvih nedoumica. Za dodatne informacije predlažemo da pogledate odredbe i uvjete, kao i stranice za pomoć i podršku koje pruža izdavatelj ili oglašivač. MetaversePost je predan točnom, nepristranom izvješćivanju, ali tržišni uvjeti podložni su promjenama bez prethodne najave.
O autoru
Alisa, predana novinarka u MPost, specijaliziran za kriptovalute, umjetnu inteligenciju, ulaganja i široko područje Web3. S oštrim okom za nove trendove i tehnologije, ona pruža sveobuhvatnu pokrivenost kako bi informirala i uključila čitatelje u krajolik digitalnih financija koji se neprestano razvija.
Više članaka
Alisa, predana novinarka u MPost, specijaliziran za kriptovalute, umjetnu inteligenciju, ulaganja i široko područje Web3. S oštrim okom za nove trendove i tehnologije, ona pruža sveobuhvatnu pokrivenost kako bi informirala i uključila čitatelje u krajolik digitalnih financija koji se neprestano razvija.
