Vodič za početnike o algoritamskim stabilnim kovanicama (2023.)
Ukratko
Stablecoin je vrsta kriptovalute čija je vrijednost vezana za stvarnu imovinu, kao što je fiat valuta ili zlato.
Također su vrlo sigurni zbog svoje decentralizirane prirode i upotrebe pametnih ugovora za održavanje veze između stabilcoina i njegove temeljne imovine.
U blockchain ekosustavima, algoritamski stabilni novčići predloženo su rješenje za održavanje pohrane vrijednosti i pružanje stabilnosti cijena.
Stablecoin je vrsta kriptovalute čija je vrijednost vezana za stvarnu imovinu, kao što je fiat valuta ili zlato. S druge strane, algoritamske stabilne kovanice stvaraju i njima upravljaju algoritmi, a ne potpomognuti kolateralom iz vanjskog izvora.
Što je algoritamski stablecoin?
Stablecoin su digitalne valute koje se temelje na blockchainu i vezane su za američki dolar. Koriste se kao valute prijenosnika za razmjenu digitalne imovine budući da rad na blockchainu ima manje troškova posredovanja.
Stablecoin se naziva algoritamskim kada se vrijednost održava pomoću algoritama pametnih ugovora umjesto da se podupire fiat novcem ili drugom digitalnom imovinom. To može pružiti brojne prednosti, kao što su brže namire, niži transakcijski troškovi i veća likvidnost. Popularan primjer algoritamskog stablecoina je Maker DAO Dai (DAI).
Ključna značajka Daija je da je a decentralizirana stablecoin koji nije u vlasništvu, reguliran ili tiskan od strane bilo koje vlade. To znači da ga svatko može koristiti bez obzira na to u kojoj zemlji živi. Algoritamski stabilni novčići obično su potpomognuti kolateralom koji se drži u blockchainu, ili ga polažu sami korisnici ili ga pružaju treće strane, poput davatelja kredita i investitora.
Ovo stvara CDP (Collateralized Debt Position) koji je sporazum između zajmoprimca i zajmodavca o razmjeni jedne imovine za drugu u određenom trenutku ili kada se ispune određeni uvjeti. Algoritam pametnog ugovora zatim će koristiti ovaj CDP kako bi održao vezanost stablecoina i osigurao da ostane vezan za svoju ciljanu valutu.
Kako funkcionira algoritamski stablecoin?
Izraz "sustav s dva novčića" odnosi se na uobičajenu algoritamsku strukturu stablecoina u kojoj se jedan novčić koristi za "apsorpciju" volatilnosti tržišta, dok drugi radi na održavanju vezanosti. Ovaj prethodni token, također poznat kao balanser ili share token, redovito se razmjenjuje na sekundarnim decentraliziranim burzama (DeX), kao što je Uniswap (UNI).
Dio ukupne ponude stablecoina korisnici kupuju na DeX-u, a zatim se "spaljuju" kada se razmijene za fiat valutu.
Dionički token također radi na apsorbiranju fluktuacija cijena u osnovnoj imovini, što znači da kada tržišne cijene fluktuiraju, on preuzima najveći teret utjecaja, a ne stablecoin. To omogućuje da cijena stabilcoina ostane stabilnija i smanjuje volatilnost. Dio ukupne ponude također se oslobađa iz optjecaja kad god korisnici mijenjaju fiat valutu za stablecoin kako bi se održala vezana vrijednost.
Algoritamski stabilni novčići još uvijek su relativno novi, ali nude brojne prednosti u odnosu na tradicionalne oblike novca, kao što su veće brzine transakcija, niže naknade i globalna dostupnost. Istodobno su vrlo sigurni zbog svoje decentralizirane prirode i upotrebe pametnih ugovora za održavanje veze između stablecoina i njegove temeljne imovine. Kao takvi, mogli bi postati sve popularniji u blockchain ekosustavima kako sve više ljudi bude shvaćalo njihov potencijal.
Je li USDC algo stablecoin?
USD Coin (USDC) je stablecoin koji izdaje CENTRE, koji je zajednički pothvat Coinbasea i Circlea. USDC je izgrađen na Ethereum blockchainu i podržan američkim dolarima koji se drže u reguliranim financijskim institucijama.
To je vrsta algoritamskog stablecoina, što znači da koristi algoritme za postizanje stabilnosti cijena i održavanje svoje vrijednosti u odnosu na američki dolar. Za razliku od drugih kriptovaluta, koje su podložne volatilnosti, USDC je dizajniran da bude pouzdana pohrana vrijednosti za plaćanja, doznake i trgovanje.
Vrste algoritamskih stabilnih kovanica
Sljedeći odjeljci opisuju tri glavne podkategorije algoritamskih stabilnih kovanica.
Seigniorage algoritamski stabilni novčići
Seigniorage algoritamski stablecoin kreiraju se i njima upravljaju algoritmi. Popularan primjer ove vrste stablecoina je Maker DAO Dai (DAI), koji ima potporu Ethereumovog Ethera (ETH). Dio ukupne ponude ETH-a drži se u pametnom ugovoru kao kolateral, čime se osigurava održavanje vrijednosti Daija.
Algoritam također radi na apsorbiranju volatilnosti ETH-a i sprječavanju njegovog utjecaja na cijenu Daija, omogućujući korisnicima razmjenu digitalne imovine bez brige o tržišnim fluktuacijama. Dio ukupne ponude također se oslobađa iz optjecaja kad god korisnici mijenjaju fiat valutu za Dai kako bi se održala vezana vrijednost.
Podržani algoritamski stabilni novčići
Pokriveni algoritamski stabilni kovanici slični su algoritamskim stabilnim kovanicama seigniorage. Međutim, potpomognuti su kolateralom koji se drži na blockchainu. Popularan primjer ove vrste stablecoina je Tether (USDT), koji je podržan američkim dolarima koji se drže u rezervi. Dio ukupne ponude USDT-a oslobađa se iz optjecaja kad god korisnici mijenjaju fiat valutu za USDT kako bi se održala vezana vrijednost.
Hibridni algoritamski stabilni novčići
Hibridni algoritamski stabilni novčići kombinacija su dvije prethodne vrste algoritamskih stabilnih novčića. Popularan primjer ove vrste stablecoina je Basis (BAS), koji je podržan košaricom digitalnih sredstava koja se drže u blockchainu. Dio ukupne ponude pušta se iz optjecaja kad god korisnici mijenjaju fiat valutu za BAS kako bi održali fiksiranu vrijednost.
Algoritamski stablecoin: prednosti i nedostaci
Inovacija financijskih proizvoda nije uvijek poželjna stvar, a neke su inovacije — kao što su projekti algoritamskih stabilnih kovanica — namjerno dizajnirane da budu prirodno nestabilne.
Prednosti
Niske naknade: Algoritamski stablecoin projekti osmišljeni su tako da nude niske naknade u usporedbi s drugim financijskim proizvodima.
Povećana privatnost: Korištenjem decentraliziranog sustava, algoritamski stablecoini pružaju povećanu razinu privatnosti za korisnike.
Globalna pristupačnost: Stablecoin je dostupan svakome tko ima pristup internetu, što korisnicima omogućuje jednostavno plaćanje i ulaganja diljem svijeta.
Brzina i učinkovitost: Transakcije su brže i učinkovitije od tradicionalnih valuta, omogućujući korisnicima brza plaćanja i ulaganja bez čekanja na potvrdu treće strane.
Nedostaci
volatilnost: Stablecoin je još uvijek osjetljiv na fluktuacije cijena, što korisnicima može otežati predviđanje njegove vrijednosti.
Regulatorna nesigurnost: Stablecoin ne podliježe istim propisima kao tradicionalne valute, što otežava vladama i drugim regulatornim tijelima da nadziru njegovu upotrebu.
Nedostatak likvidnosti: Stablecoinu može nedostajati likvidnosti ako se njime ne trguje ili nije prihvaćen. To korisnicima otežava razmjenu posjeda za gotovinu ili drugu imovinu.
Zaključak
Algoritamski stabilni novčići nude inovativan način upravljanja digitalnom imovinom vezivanjem njihove vrijednosti za imovinu iz stvarnog svijeta. Prednosti algoritamskih stablecoina uključuju niske naknade, povećanu privatnost, globalnu dostupnost te brzinu i učinkovitost.
Međutim, postoje i neki nedostaci, poput volatilnosti, regulatorne nesigurnosti i nedostatka likvidnosti, koji se moraju uzeti u obzir prije ulaganja u ovu vrstu tokena. A vodič za početnike algoritamskim stabilnim novčićima pomoći će korisnicima da razumiju rizike i koristi povezane s ovim vrstama tokena, kao i kako mogu donositi obrazovane odluke kada ih koriste.
Povezani članci:
- 16 najboljih sveučilišta za Metaverse i Web3: Obrazovanje, Istraživanje, Tečajevi
- VR učenje pogađa 10 sveučilišta—i svemir
- Solana NFT Kolekcija 'Okay Bears' ruši rekord i zauzima prvo mjesto na OpenSea
- Rijetki medvjedi NFT Discord Hack: vrijedan gotovo 800,000 dolara NFTs Ukraden
Izjava o odricanju od odgovornosti
U skladu s Smjernice projekta povjerenja, imajte na umu da informacije navedene na ovoj stranici nemaju namjeru i ne smiju se tumačiti kao pravni, porezni, investicijski, financijski ili bilo koji drugi oblik savjeta. Važno je ulagati samo ono što si možete priuštiti izgubiti i potražiti neovisni financijski savjet ako imate bilo kakvih nedoumica. Za dodatne informacije predlažemo da pogledate odredbe i uvjete, kao i stranice za pomoć i podršku koje pruža izdavatelj ili oglašivač. MetaversePost je predan točnom, nepristranom izvješćivanju, ali tržišni uvjeti podložni su promjenama bez prethodne najave.
O autoru
Ken Gitonga strastveno voli pisati. Njegov rad uključuje pisanje kripto članaka o SEO-u, TA, pisanju vijesti, Web3 članci, predviđanje cijena kriptovaluta i izrada bijelih knjiga. Ken je pisac sadržaja i trgovac. Radio je u industriji SEO i marketinga sadržaja više od 3 godine i pomogao je tvrtkama da povećaju svoju online prisutnost i promet.
Više članaka
Ken Gitonga strastveno voli pisati. Njegov rad uključuje pisanje kripto članaka o SEO-u, TA, pisanju vijesti, Web3 članci, predviđanje cijena kriptovaluta i izrada bijelih knjiga. Ken je pisac sadržaja i trgovac. Radio je u industriji SEO i marketinga sadržaja više od 3 godine i pomogao je tvrtkama da povećaju svoju online prisutnost i promet.
