Aloittelijan opas algoritmisista stabiileista kolikoista (2023)
Lyhyesti
Stablecoin on eräänlainen kryptovaluutta, jonka arvo on sidottu reaalimaailman omaisuuteen, kuten fiat-valuuttaan tai kultaan.
Ne ovat myös erittäin turvallisia, koska ne ovat hajautettuja ja käyttävät älykkäitä sopimuksia pitämään kiinni vakaan kolikon ja sen kohde-etuuden välillä.
Lohkoketjuekosysteemeissä algoritmiset vakaat kolikot ovat ehdotettu ratkaisu arvon säilyttämiseen ja hintavakauden tarjoamiseen.
Stablecoin on eräänlainen kryptovaluutta, jonka arvo on sidottu reaalimaailman omaisuuteen, kuten fiat-valuuttaan tai kultaan. Algoritmiset vakaat kolikot sen sijaan luodaan ja hallinnoidaan algoritmien avulla sen sijaan, että niitä tuettaisiin ulkopuolisen lähteen vakuuksilla.
Mikä on algoritminen stablecoin?
Stablecoinit ovat lohkoketjupohjaisia digitaalisia valuuttoja, jotka on sidottu Yhdysvaltain dollariin. Niitä käytetään ajoneuvovaluuttoina digitaalisen omaisuuden vaihtamiseen, koska lohkoketjussa toimiminen aiheuttaa vähemmän välityskustannuksia.
Vakaa kolikkoa kutsutaan algoritmiseksi, kun sen arvoa ylläpidetään käyttämällä älykkäitä sopimusalgoritmeja sen sijaan, että sitä tuetaan fiat-rahalla tai muilla digitaalisilla varoilla. Tämä voi tarjota useita etuja, kuten nopeammat selvitykset, alhaisemmat transaktiokustannukset ja korkeampi likviditeetti. Suosittu esimerkki algoritmisesta stablecoinista on Maker DAO:n Dai (DAI).
Dai-tuotteen keskeinen ominaisuus on, että se on a hajautettu stablecoin, jota mikään hallitus ei omista, sääntele tai paina. Tämä tarkoittaa, että kuka tahansa voi käyttää sitä asuinmaasta riippumatta. Algoritmiset stabiilit kolikot ovat yleensä lohkoketjussa olevien vakuuksien takana, joko käyttäjien itsensä tallettamilla tai kolmansien osapuolien, kuten lainantarjoajien ja sijoittajien, toimittamilla.
Tämä luo CDP:n (Collateralized Debt Position), joka on lainanottajan ja lainanantajan välinen sopimus vaihtaa omaisuuserä toiseen tiettynä ajankohtana tai kun tietyt ehdot täyttyvät. Älykäs sopimusalgoritmi käyttää sitten tätä CDP:tä säilyttääkseen vakaan kolikon sidonnaisuuden ja varmistaakseen, että se pysyy sidottuina kohdevaluuttaansa.
Kuinka algoritminen stablecoin toimii?
Termi "kahden kolikon" järjestelmä viittaa yleiseen algoritmiseen vakaaseen kolikon rakenteeseen, jossa toista kolikkoa käytetään "absorboimaan" markkinoiden volatiliteettia, kun taas toista kolikkoa käytetään pitämään kiinni. Tämä edellinen token, joka tunnetaan myös nimellä tasapainottaja tai osakemerkki, vaihdetaan säännöllisesti toissijaisissa hajautetuissa pörsseissä (DeX), kuten Uniswapissa (UNI).
Käyttäjät ostavat osan vakaan kolikon kokonaistarjonnasta DeX:issä, ja sitten ne "poltetaan", kun ne vaihdetaan fiat-valuuttaan.
Osakemerkki myös vaimentaa kohde-etuuden hintavaihteluita, mikä tarkoittaa, että kun markkinahinnat vaihtelevat, se ottaa vaikutuksen suurimman osan stabiilin kolikon sijaan. Tämä mahdollistaa vakaan kolikon hinnan pysymisen vakaampana ja vähentää volatiliteettia. Osa kokonaistarjonnasta vapautuu myös kierrosta aina, kun käyttäjät vaihtavat fiat-valuuttaa vakaaseen kolikkoon säilyttääkseen sidotun arvon.
Algoritmiset vakaat kolikot ovat vielä suhteellisen uusia, mutta ne tarjoavat monia etuja perinteisiin rahamuotoihin verrattuna, kuten nopeammat transaktionopeudet, alhaisemmat maksut ja globaali saavutettavuus. Samalla ne ovat erittäin turvallisia, koska ne ovat hajautettuja ja käyttävät älykkäitä sopimuksia pitämään kiinni vakaan kolikon ja sen kohde-etuuden välillä. Sellaisenaan niistä voi tulla yhä suositumpia blockchain-ekosysteemeissä, kun yhä useammat ihmiset ymmärtävät potentiaalinsa.
Onko USDC algo stablecoin?
USD Coin (USDC) on vakaa kolikko, jonka liikkeeseen laskee CENTRE, joka on Coinbasen ja Circlen yhteisyritys. USDC on rakennettu Ethereum-lohkoketjuun, ja sen takana on säännellyissä rahoituslaitoksissa pidetty Yhdysvaltain dollari.
Se on eräänlainen algoritminen stablecoin, mikä tarkoittaa, että se käyttää algoritmeja hintavakauden saavuttamiseen ja arvon säilyttämiseen suhteessa Yhdysvaltain dollariin. Toisin kuin muut kryptovaluutat, jotka ovat alttiina volatiliteille, USDC on suunniteltu luotettavaksi arvon säilyttäjäksi maksuille, rahalähetyksille ja kaupankäynnille.
Algoritmisten stabiilien kolikoiden tyypit
Seuraavissa osissa kuvataan algoritmisten stabiilien kolikoiden kolmea pääalaluokkaa.
Seigniorage-algoritmiset vakaat kolikot
Seigniorage-algoritmiset vakaat kolikot luodaan ja niitä hallinnoidaan algoritmien avulla. Suosittu esimerkki tämäntyyppisistä stabiileista kolikoista on Maker DAO:n Dai (DAI), jota tukee Ethereumin eetteri (ETH). Osa ETH:n kokonaistarjonnasta on älykkäässä sopimuksessa vakuudeksi, mikä varmistaa, että Dai:n arvo säilyy.
Algoritmi myös vaimentaa ETH:n volatiliteettia ja estää sitä vaikuttamasta Dai:n hintaan, jolloin käyttäjät voivat vaihtaa digitaalista omaisuutta tarvitsematta huolehtia markkinoiden vaihteluista. Osa kokonaistarjonnasta vapautetaan myös liikkeestä aina, kun käyttäjät vaihtavat fiat-valuuttaa Dai-rahaan säilyttääkseen sidotun arvon.
Tuetut algoritmiset vakaat kolikot
Tuetut algoritmiset stabiilit kolikot ovat samanlaisia kuin seigniorage-algoritmiset vakaat kolikot. Niiden takana on kuitenkin lohkoketjussa oleva vakuus. Suosittu esimerkki tämäntyyppisistä stabiileista kolikoista on Tether (USDT), jonka taustalla on varalla pidetyt Yhdysvaltain dollarit. Osa USDT:n kokonaistarjonnasta vapautetaan liikkeestä aina, kun käyttäjät vaihtavat fiat-valuuttaa USDT:ksi sidotun arvon ylläpitämiseksi.
Hybridialgoritmiset vakaat kolikot
Hybridialgoritmiset vakaat kolikot ovat yhdistelmä kahdesta aikaisemmasta algoritmisesta vakaasta kolikosta. Suosittu esimerkki tämän tyyppisistä stablecoineista on Basis (BAS), jonka taustalla on lohkoketjussa oleva digitaalisten omaisuuserien kori. Osa kokonaistarjonnasta vapautetaan liikkeestä aina, kun käyttäjät vaihtavat fiat-valuuttaa BAS:iin sidotun arvon ylläpitämiseksi.
Algoritmiset vakaat kolikot: edut ja haitat
Rahoitustuoteinnovaatiot eivät aina ole toivottavaa, ja jotkin innovaatiot – kuten algoritmiset stablecoins-projektit – on suunniteltu tarkoituksella luontaisesti epävakaiksi.
edut
Pienet maksut: Algoritmiset stablecoin-projektit on suunniteltu tarjoamaan alhaiset maksut muihin rahoitustuotteisiin verrattuna.
Parempi yksityisyys: Käyttämällä hajautettua järjestelmää, algoritmiset vakaat kolikot tarjoavat käyttäjien yksityisyyttä paremman tason.
Maailmanlaajuinen saavutettavuus: Stablecoin on kaikkien Internet-yhteyden omaavien käytettävissä, joten käyttäjät voivat helposti suorittaa maksuja ja sijoittaa kaikkialla maailmassa.
Nopeus ja tehokkuus: Tapahtumat ovat nopeampia ja tehokkaampia kuin perinteiset valuutat, minkä ansiosta käyttäjät voivat suorittaa maksuja ja sijoituksia nopeasti odottamatta vahvistusta kolmannelta osapuolelta.
Haitat
volatiliteetti: Vakaa kolikko on edelleen herkkä hintavaihteluille, mikä voi vaikeuttaa käyttäjien ennustaa sen arvoa.
Sääntelyn epävarmuus: Stablecoiniin ei sovelleta samoja säännöksiä kuin perinteisiin valuuttoihin, minkä vuoksi hallitusten ja muiden sääntelyelinten on vaikea valvoa sen käyttöä.
Likviditeetin puute: Stablecoinilta voi puuttua likviditeettiä, jos sillä ei käydä laajaa kauppaa tai se ei ole hyväksytty. Tämän vuoksi käyttäjien on vaikeampaa vaihtaa omistustaan käteiseksi tai muuksi omaisuudeksi.
Yhteenveto
Algoritmiset vakaat kolikot tarjoavat innovatiivisen tavan hallita digitaalista omaisuutta sitomalla niiden arvo todelliseen omaisuuteen. Algoritmisten stabiilien kolikoiden etuja ovat alhaiset maksut, lisääntynyt yksityisyys, globaali saavutettavuus sekä nopeus ja tehokkuus.
On kuitenkin myös joitain haittoja, kuten volatiliteetti, sääntelyn epävarmuus ja likviditeetin puute, jotka on otettava huomioon ennen sijoittamista tämäntyyppiseen tokeniin. A aloittelijan opas Algoritmisiin stabiileihin kolikoihin auttaa käyttäjiä ymmärtämään tämän tyyppisiin rahakkeisiin liittyviä riskejä ja etuja sekä kuinka he voivat tehdä valistuneita päätöksiä niitä käyttäessään.
Aiheeseen liittyviä artikkeleita:
- 16 parasta yliopistoa Metaverselle ja Web3: Koulutus, tutkimus, kurssit
- VR-oppiminen osuu kymmeneen yliopistoon ja ulkoavaruuteen
- Solana NFT Kokoelma 'Okay Bears' rikkoi ennätyksen ja sijoittuu ensimmäiseksi OpenSeassa
- Harvinaiset karhut NFT Discord Hack: Lähes 800,000 XNUMX dollarin arvoinen NFTs varastettu
Vastuun kieltäminen
Mukaisesti Luottamusprojektin ohjeetHuomaa, että tällä sivulla annettuja tietoja ei ole tarkoitettu eikä niitä tule tulkita oikeudellisiksi, verotukselliseksi, sijoitus-, rahoitus- tai minkään muun muodon neuvoiksi. On tärkeää sijoittaa vain sen verran, mitä sinulla on varaa menettää, ja pyytää riippumatonta talousneuvontaa, jos sinulla on epäilyksiä. Lisätietoja saat käyttöehdoista sekä myöntäjän tai mainostajan tarjoamista ohje- ja tukisivuista. MetaversePost on sitoutunut tarkkaan, puolueettomaan raportointiin, mutta markkinaolosuhteet voivat muuttua ilman erillistä ilmoitusta.
Author
Ken Gitonga on intohimoinen kirjoittamiseen. Hänen työhönsä kuuluu kryptoartikkelien kirjoittaminen SEO:sta, TA:ista, uutisten kirjoittamisesta, Web3 artikkelit, kryptohinnan ennusteet ja valkoisen kirjan laatiminen. Ken on sisällöntuottaja ja markkinoija. Hän on työskennellyt SEO- ja sisältömarkkinoinnin aloilla yli 3 vuotta ja auttanut yrityksiä kasvattamaan verkkonäkyvyyttä ja -liikennettä.
lisää artikkeleita
Ken Gitonga on intohimoinen kirjoittamiseen. Hänen työhönsä kuuluu kryptoartikkelien kirjoittaminen SEO:sta, TA:ista, uutisten kirjoittamisesta, Web3 artikkelit, kryptohinnan ennusteet ja valkoisen kirjan laatiminen. Ken on sisällöntuottaja ja markkinoija. Hän on työskennellyt SEO- ja sisältömarkkinoinnin aloilla yli 3 vuotta ja auttanut yrityksiä kasvattamaan verkkonäkyvyyttä ja -liikennettä.
