αναφοράς
Τι είναι το Benchmark;
Συνήθως, οι επενδυτές μπορούν να επιλέξουν έναν δείκτη αγοράς ή έναν συνδυασμό δεικτών για να χρησιμεύσει ως σημείο αναφοράς χαρτοφυλακίου. Ένας δείκτης μετρά την απόδοση μιας μεγάλης κατηγορίας περιουσιακών στοιχείων, όπως όλες οι εισηγμένες μετοχές, ή ένα πιο συγκεκριμένο τμήμα της αγοράς, όπως μετοχές εταιρειών τεχνολογίας. Επειδή οι δείκτες δεν διαχειρίζονται, παρακολουθούν τις αποδόσεις σε βάση αγοράς και παρακράτησης, χωρίς συναλλαγές για ανακατανομή σε τίτλους που μπορεί να είναι πιο ελκυστικοί κατά τη διάρκεια διαφορετικών κύκλων αγοράς ή περιστατικών αγοράς. Οι δείκτες αντικατοπτρίζουν μια «παθητική» επενδυτική μέθοδο και μπορούν να χρησιμεύσουν ως ένα αξιοπρεπές σημείο αναφοράς για την αξιολόγηση της απόδοσης ενός ενεργά διαχειριζόμενου χαρτοφυλακίου. Ένας δείκτης μπορεί να χρησιμοποιηθεί για να προσδιοριστεί πόση αξία προσθέτει ένας ενεργός διαχειριστής και από πού προέρχεται αυτή η αξία ή μέσω ποιες επενδύσεις.
Κατανόηση του σημείου αναφοράς
Οι δείκτες αναφοράς είναι δείκτες που έχουν σχεδιαστεί για να περιέχουν πολλαπλούς τίτλους που αντιπροσωπεύουν κάποια πτυχή της συνολικής αγοράς. Έχουν αναπτυχθεί δείκτες συγκριτικής αξιολόγησης για όλες τις κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων. Ο S&P 500 και ο βιομηχανικός μέσος όρος Dow Jones είναι δύο από τους πιο σημαντικούς δείκτες αναφοράς μετοχών μεγάλης κεφαλαιοποίησης στην αγορά μετοχών.
Τα κορυφαία σημεία αναφοράς στο σταθερό εισόδημα περιλαμβάνουν τον δείκτη Barclays Capital United States Aggregate Bond Index, τον Barclays Capital United States Corporate Bond High Yield Index και τον Barclays Capital United States Treasury Bond Index. Οι δείκτες Lipper, οι οποίοι απασχολούν τα 30 μεγαλύτερα αμοιβαία κεφάλαια σε έναν συγκεκριμένο τομέα, είναι δημοφιλείς μεταξύ των επενδυτών αμοιβαίων κεφαλαίων, ενώ οι δείκτες MSCI είναι δημοφιλείς μεταξύ των διεθνών επενδυτών. Το Wilshire 5000 είναι ένα άλλο σημαντικό σημείο αναφοράς που αντιπροσωπεύει όλες τις μετοχές που διαπραγματεύονται στο κοινό στις Ηνωμένες Πολιτείες.
Κατά την αξιολόγηση της απόδοσης οποιασδήποτε επένδυσης, είναι σημαντικό να τη συγκρίνουμε με ένα κατάλληλο σημείο αναφοράς.
Οι μεμονωμένοι επενδυτές μπορεί να βρουν τον εντοπισμό και τη δημιουργία ενός σημείου αναφοράς ως κρίσιμο στοιχείο της επένδυσης. Εκτός από τα τυπικά χαρακτηριστικά της αγοράς όπως η μεγάλη κεφαλαιοποίηση, η μεσαία κεφαλαιοποίηση, η μικρή κεφαλαιοποίηση, η ανάπτυξη και η αξία. Οι δείκτες που βασίζονται σε θεμελιώδεις ιδιότητες, τομείς, μερίσματα, κινήσεις της αγοράς και άλλους παράγοντες είναι επίσης διαθέσιμοι στους επενδυτές. Η κατανόηση ή το ενδιαφέρον για μια συγκεκριμένη μορφή επένδυσης θα βοηθήσει έναν επενδυτή στον εντοπισμό των σχετικών επενδυτικών κεφαλαίων καθώς και στην καλύτερη επικοινωνία των επενδυτικών στόχων και προσδοκιών του σε έναν χρηματοοικονομικό σύμβουλο.
Ένας επενδυτής πρέπει να λαμβάνει υπόψη τον κίνδυνο όταν αναζητά επενδυτικά σημεία αναφοράς. Ο βαθμός κινδύνου που είναι διατεθειμένος να αναλάβει ένας επενδυτής θα πρέπει να αντικατοπτρίζεται στο σημείο αναφοράς του. Άλλες επενδυτικές ανησυχίες που σχετίζονται με δείκτες αναφοράς μπορεί να περιλαμβάνουν το ποσό που θα επενδυθεί και το κόστος που ο επενδυτής είναι διατεθειμένος να πληρώσει.
Διαβάστε σχετικά άρθρα:
«Επιστροφή στο Γλωσσάριο ΕυρετήριοΑποποίηση ευθυνών
Σύμφωνα με το Οδηγίες του έργου Trust, σημειώστε ότι οι πληροφορίες που παρέχονται σε αυτήν τη σελίδα δεν προορίζονται και δεν πρέπει να ερμηνεύονται ως νομικές, φορολογικές, επενδυτικές, χρηματοοικονομικές ή οποιαδήποτε άλλη μορφή συμβουλής. Είναι σημαντικό να επενδύσετε μόνο ό,τι έχετε την πολυτέλεια να χάσετε και να αναζητήσετε ανεξάρτητες οικονομικές συμβουλές εάν έχετε οποιεσδήποτε αμφιβολίες. Για περισσότερες πληροφορίες, προτείνουμε να ανατρέξετε στους όρους και τις προϋποθέσεις, καθώς και στις σελίδες βοήθειας και υποστήριξης που παρέχονται από τον εκδότη ή τον διαφημιστή. MetaversePost δεσμεύεται για ακριβείς, αμερόληπτες αναφορές, αλλά οι συνθήκες της αγοράς υπόκεινται σε αλλαγές χωρίς προειδοποίηση.
Σχετικά με το Συγγραφέας
Ο Damir είναι ο αρχηγός της ομάδας, ο διευθυντής προϊόντων και ο συντάκτης στο Metaverse Post, καλύπτοντας θέματα όπως AI/ML, AGI, LLMs, Metaverse και Web3-σχετικά πεδία. Τα άρθρα του προσελκύουν ένα τεράστιο κοινό άνω του ενός εκατομμυρίου χρηστών κάθε μήνα. Φαίνεται να είναι ειδικός με 10ετή εμπειρία στο SEO και το ψηφιακό μάρκετινγκ. Ο Damir έχει αναφερθεί στο Mashable, Wired, Cointelegraph, The New Yorker, Inside.com, Entrepreneur, BeInCrypto και άλλες εκδόσεις. Ταξιδεύει μεταξύ των ΗΑΕ, της Τουρκίας, της Ρωσίας και της ΚΑΚ ως ψηφιακός νομάδας. Ο Damir απέκτησε πτυχίο στη φυσική, το οποίο πιστεύει ότι του έχει δώσει τις δεξιότητες κριτικής σκέψης που απαιτούνται για να είναι επιτυχής στο συνεχώς μεταβαλλόμενο τοπίο του Διαδικτύου.
Περισσότερα άρθρα
Ο Damir είναι ο αρχηγός της ομάδας, ο διευθυντής προϊόντων και ο συντάκτης στο Metaverse Post, καλύπτοντας θέματα όπως AI/ML, AGI, LLMs, Metaverse και Web3-σχετικά πεδία. Τα άρθρα του προσελκύουν ένα τεράστιο κοινό άνω του ενός εκατομμυρίου χρηστών κάθε μήνα. Φαίνεται να είναι ειδικός με 10ετή εμπειρία στο SEO και το ψηφιακό μάρκετινγκ. Ο Damir έχει αναφερθεί στο Mashable, Wired, Cointelegraph, The New Yorker, Inside.com, Entrepreneur, BeInCrypto και άλλες εκδόσεις. Ταξιδεύει μεταξύ των ΗΑΕ, της Τουρκίας, της Ρωσίας και της ΚΑΚ ως ψηφιακός νομάδας. Ο Damir απέκτησε πτυχίο στη φυσική, το οποίο πιστεύει ότι του έχει δώσει τις δεξιότητες κριτικής σκέψης που απαιτούνται για να είναι επιτυχής στο συνεχώς μεταβαλλόμενο τοπίο του Διαδικτύου.
