01 Μαΐου 2023

Ο ιδρυτής του Digital Finance Group, James Wo, μιλά για τις προκλήσεις και τις ευκαιρίες στον κόσμο των επενδύσεων σε blockchain

Δημοσιεύθηκε: 01 Μαΐου 2023 στις 10:00 π.μ. Ενημερώθηκε: 01 Ιουνίου 2023 στις 12:21 μ.μ.

Επεξεργασία και έλεγχος στοιχείων: 01 Μαΐου 2023 στις 10:00 π.μ

Ιδρύθηκε το 2015 από τον James Wo, ο Digital Finance Group (DFG) έχει κάνει γνωστό τον εαυτό του επενδύοντας σε πολλά υποσχόμενες λύσεις blockchain και υποστηρίζοντας την ανάπτυξη υποτιμημένων αλλά υψηλής αξίας εταιρειών που έχουν τη δυνατότητα να γίνουν μεγαθήρια του κλάδου.

Με το επενδυτικό του υπόβαθρο και ένα έντονο μάτι για πολλά υποσχόμενα περιουσιακά στοιχεία, ο Wo εισήχθη σε ψηφιακά περιουσιακά στοιχεία όπως το Bitcoin και το Ethereum περίπου το 2013-2014. Ξεχύθηκε στην αγορά κρυπτογράφησης σε ατομικό επίπεδο και αξιοποίησε τις γνώσεις του για στατιστικές για να αναλύσει περιουσιακά στοιχεία που δεν θεωρούνταν ακόμη πολύτιμες επενδύσεις. Αφού απέκτησε εμπιστοσύνη στην πρακτική του, ο Wo ίδρυσε την DFG με ένα μακροπρόθεσμο όραμα υποστήριξης εταιρειών που θα γίνουν μεγαθήρια του κλάδου χρόνια αργότερα.

Μετά την πρόσφατη επένδυση της DFG στο Ledger's Γύρος επέκτασης σειράς C 108 εκατομμυρίων $, επικοινωνούμε με τον Wo για να συζητήσουμε την προσέγγισή του για επενδύσεις σε πολλά υποσχόμενες λύσεις, πώς τα ρυθμιστικά πλαίσια θα επηρεάσουν τη βιομηχανία κρυπτογράφησης και τις σκέψεις του για την τρέχουσα αγορά κρυπτογράφησης.

Τι σας κέντρισε το ενδιαφέρον για το crypto/web3 space, και πού ακούσατε για πρώτη φορά γι 'αυτό;

Ενώ ήμουν στα τελευταία χρόνια του πτυχίου μου στο Πανεπιστήμιο Fudan της Σαγκάης, συνάντησα αρκετούς φοιτητές και φίλους που μου είπαν για το Bitcoin και πώς ήταν μια επαναστατική ιδέα ως νόμισμα και πώς θα μπορούσε να είναι η επόμενη οικονομική επανάσταση. Στην αρχή, το ερεύνησα από περιέργεια, αλλά σύντομα κατέληξα να κατέβω στην τρύπα του κουνελιού και συγκέντρωσα τις οικονομίες μου για να διαθέσω ένα σημαντικό μέρος από αυτές για την απόκτηση BTC. Αυτό μου έδωσε μεγάλες αποδόσεις και κολλήθηκα.

Ως Διευθύνων Σύμβουλος και ιδρυτής του Digital Finance Group (DFG), μπορείτε να μας πείτε για την επενδυτική σας φιλοσοφία και πώς προσδιορίζετε πολλά υποσχόμενα έργα για επένδυση στον χώρο των ψηφιακών περιουσιακών στοιχείων;

Πρώτον, επιμένουμε πάντα σε μακροπρόθεσμες επενδύσεις και εμμένουμε σε αυτές στο ασταθές περιβάλλον της αγοράς. Δεύτερον, αναλαμβάνουμε αυστηρή διαχείριση κινδύνου. Τα ρευστά περιουσιακά στοιχεία, όπως τα stablecoins, το BTC και το ETH, αποτελούν μεγάλο μέρος των χαρτοφυλακίων μας και δεν συμμετέχουμε ποτέ σε μόχλευση ή δανεισμό. Τέλος, έχουμε μια ανεξάρτητη ερευνητική ομάδα επενδύσεων, η οποία θα διεξάγει ολοκληρωμένη και ανεξάρτητη έρευνα για κάθε επενδυόμενο έργο και αρνείται να ακολουθήσει την τάση των επενδύσεων.

Με πάνω από 1 δισ. $ σε AUM, η DFG έχει γίνει σημαντικός παίκτης στον επενδυτικό χώρο κρυπτογράφησης. Ποιες είναι μερικές από τις πιο επιτυχημένες επενδύσεις που έχει κάνει η DFG και ποιοι παράγοντες συνέβαλαν στην επιτυχία τους;

Οι πρόσφατες επενδύσεις που θα ήθελα να μοιραστώ είναι το Shardeum, το Astar Network και το Ledger. Το Shardeum και το Astar Network είναι και τα δύο έργα Layer1 και νομίζω ότι έχουν ένα καλό μέλλον μπροστά τους. Το Astar έχει ήδη γίνει το πιο δημοφιλές Layer1 στην ιαπωνική αγορά, με βαθύ υπόβαθρο στην παραδοσιακή βιομηχανία, ισχυρές IP και πόρους έργων gaming και πολύ μεγάλη οικολογία. Το πορτοφόλι υλικού Ledger είχε πάντα καλή φήμη και σταθερή βάση χρηστών και δεν υπάρχει αμφιβολία ότι θα εξελιχθεί σε κορυφαίο έργο στο web3 υποδομή.

Γιατί η DFG αποφάσισε να επενδύσει στον τελευταίο επενδυτικό γύρο της Ledger; Τι σας τράβηξε σε αυτό και τι δυνατότητες βλέπετε για αυτό στο crypto και Web3 χώρος?

Ως βετεράνος κατασκευαστής πορτοφολιών υλικού, η Ledger είναι ένα από τα πορτοφόλια υλικού με τις μεγαλύτερες πωλήσεις στην αγορά, το οποίο έχει συγκεντρώσει μεγάλη βάση χρηστών και έχει προστατεύσει με επιτυχία το 20% του παγκόσμιου ψηφιακού νομίσματος και περιουσιακών στοιχείων και το 30% του παγκόσμιου NFT περιουσιακά στοιχεία. Η Ledger έχει αποδείξει με επιτυχία την αξία της τεχνολογίας και των προϊόντων της στην αγορά και το πορτοφόλι δεν έχει υποστεί ποτέ πειρατεία ή άλλο περιστατικό ασφαλείας από την κυκλοφορία του. Πιστεύουμε ότι με τη νέα χρηματοδότηση, η Ledger θα επεκτείνει περαιτέρω τη σειρά προϊόντων της, θα βελτιώσει την εμπειρία του χρήστη, θα υλοποιήσει την παγκόσμια στρατηγική της και τελικά θα γίνει ηγέτης στην πίστα υποδομής στα κρυπτονομίσματα και web3 χώρος.

Ήσασταν πρώτος επενδυτής σε οικοσυστήματα blockchain όπως τα δίκτυα Polkadot και Kusama. Μπορείτε να μοιραστείτε πληροφορίες σχετικά με το πώς εντοπίσατε αυτές τις ευκαιρίες νωρίς;

Πριν από πολύ καιρό, γνωρίζαμε τα ζητήματα επεκτασιμότητας του Ethereum ή των γενικών έργων layer-1. Ακολουθήσαμε και ερευνήσαμε νέες τεχνολογίες και προϊόντα στην αγορά και διαπιστώσαμε ότι αυτό που μας προσέλκυσε περισσότερο στο Polkadot είναι ότι προτείνει ένα προηγμένο πλαίσιο «διαλειτουργικότητας» που μπορεί να συνδέσει πολλαπλές ανόμοιες αλυσίδες μπλοκ σε ένα ενοποιημένο, επεκτάσιμο δίκτυο. Αυτό σημαίνει ότι το Polkadot μπορεί πραγματικά να επιτρέψει σε διαφορετικά δίκτυα blockchain να επικοινωνούν μεταξύ τους. Όλοι γνωρίζουμε ότι τα περισσότερα από τα πρώιμα δίκτυα του επιπέδου 1, όπως το Bitcoin και το Ethereum, μπορούσαν να ολοκληρώσουν συναλλαγές μόνο στα εγγενή δίκτυά τους και το καθένα είχε ορισμένους λειτουργικούς περιορισμούς. Μόλις επιτευχθεί πραγματική διαλειτουργικότητα και επικοινωνία μεταξύ αλυσίδων, θα ανοίξει άνευ προηγουμένου νέες δυνατότητες για εφαρμογές κρυπτογράφησης.

Με τόσα πολλά νέα έργα blockchain και κρυπτογράφησης που ξεκινούν συνεχώς, πώς αξιολογείτε τις δυνατότητες των νέων έργων blockchain και ποια κριτήρια αναζητάτε όταν αποφασίζετε αν θα επενδύσετε;

Η ερευνητική μας ομάδα θα διεξάγει μια ολοκληρωμένη και ανεξάρτητη ανάλυση κάθε έργου. Τα κύρια κριτήρια της επενδυτικής μας απόφασης είναι τα ακόλουθα τρία σημεία:

Ιστορικό των ιδρυτών και της βασικής ομάδας. Θα διεξαγάγουμε εις βάθος έλεγχο δέουσας επιμέλειας στο ιστορικό των ιδρυτών και των βασικών ηγετών για να κρίνουμε την ικανότητα της βασικής ομάδας να παραδώσει το προϊόν.
Βασική καινοτομία. Το έργο πρέπει να έχει ορισμένα σημεία τεχνικής ή καινοτομίας προϊόντος σε ένα κομμάτι, όχι απλώς να δημιουργεί διαφημιστική εκστρατεία.
Tokenomics. Η επιτυχία πολλών έργων blockchain εξαρτάται από την υγιή tokenomics, η οποία καθορίζει τη βιωσιμότητα της ανάπτυξης του έργου.

Πώς έχει εξελιχθεί η επενδυτική σας διατριβή καθώς ωριμάζει η αγορά κρυπτογράφησης και σε ποιους τύπους έργων είστε πιο ενθουσιασμένοι να επενδύσετε αυτήν τη στιγμή;

Η επενδυτική φιλοσοφία της DFG ήταν πάντα πολύ διαφοροποιημένη. Επενδύουμε σε παραδοσιακά έργα μετοχών, αλλά και σε ανταγωνιστικές υποδομές κρυπτογράφησης ή σε εφαρμογές dApp νέων παραδειγμάτων πρώιμου σταδίου, και η επενδυτική μας θεωρία θα συνεχίσει να επαναλαμβάνεται καθώς ο κλάδος αλλάζει από ανοδική σε ανοδική. Οι τρέχοντες προτιμώμενοι τύποι έργων μας είναι:

Έργα υποδομής. Η υποδομή δεν έχει μόνο υψηλότερο χώρο ανάπτυξης αποτίμησης, αλλά έχει επίσης υψηλότερες απαιτήσεις για τεχνικές δυνατότητες της ομάδας.
Έργα με συμμόρφωση και οικονομικά χαρακτηριστικά. Η ρύθμιση του κλάδου γίνεται ολοένα και πιο ώριμη και η συμμόρφωση είναι απαραίτητη προϋπόθεση για τη μελλοντική ανάπτυξη του έργου, επιπλέον των οικονομικών χαρακτηριστικών μπορεί να επιφέρει αποτελεσματικότερη ανάπτυξη των χρηστών και σύλληψη αξίας.
Απεριόριστοι τύποι αλλά σύμφωνα με τη φιλοσοφία επένδυσης και αξίας DFG. Για παράδειγμα, έργα με καινοτόμα επιχειρηματικά μοντέλα και εξαιρετική tokenomics.

Πολλά VCs έχουν πει ότι η bear market είναι η καλύτερη στιγμή για επενδύσεις σε κρυπτογράφηση και web3 με έκπτωση για δυνητικά μεγαλύτερες αποδόσεις όταν ξαναρχίσει το bull run. Εκτός από αυτόν τον λόγο, γιατί πιστεύετε ότι τώρα είναι η καλύτερη στιγμή για επένδυση και ποιες είναι μερικές από τις πιο συναρπαστικές ευκαιρίες που βλέπετε σε αυτόν τον χώρο;

Το νέο NFT εφαρμογή στο Bitcoin και η επέκτασή του στο Layer 2, η ολοκλήρωση μιας άλλης αναβάθμισης σκληρού πιρουνιού του Ethereum και το Sharding είναι προ των πυλών, υποδεικνύοντας ότι το νέο παράδειγμα αυτών των κορυφαίων έργων στη βιομηχανία κρυπτογράφησης έχει αποδειχθεί πλήρως και το μέλλον είναι απεριόριστος. Τα ανοδικά έργα της DFG περιλαμβάνουν το Sharderum, το Astar, το Render Network κ.λπ. Όλα αυτά είναι εξαιρετικά έργα υποδομής και, φυσικά, θα συνεχίσουμε να εκθέτουμε στο Layer 1 και 2 και DeFi, GameFiκ.λπ., περιμένοντας την επόμενη ανοδική αγορά.

Εκτός από την απλή ρίψη κεφαλαίων σε κρυπτογράφηση και web3 ξεκινήματα, πώς μπορούν οι επενδυτές να υποστηρίξουν αποτελεσματικά και ενεργά την ανάπτυξη του οικοσυστήματος κρυπτογράφησης;

Οι επενδυτές είναι ένας από τους βασικούς δημιουργούς της βιομηχανίας κρυπτογράφησης και η οικονομική υποστήριξη είναι μόνο μέρος των πόρων που φέρνουν στο τραπέζι. Πιστεύουμε ότι ένα μοντέλο διαδραστικής επενδυτικής υπηρεσίας μπορεί να βοηθήσει αυτές τις νεοφυείς επιχειρήσεις να αναπτυχθούν.

Μετά την επένδυση σε ένα έργο, τα ιδρύματα θα πρέπει να συνεχίσουν να παρακολουθούν την ανάπτυξή του σε όλα τα στάδια, όπως η συμμετοχή στη δοκιμή νέων προϊόντων και εφαρμογών του έργου, η ενασχόληση με βασικές δραστηριότητες οικολογικής οικοδόμησης, όπως δοκιμές δικτύου, στοιχηματισμός συμβολαίων, παροχή ρευστότητας και κοινοτική διακυβέρνηση του έργου blockchain και παρέχει επαγγελματικές συμβουλές, προτάσεις και σχετική υποστήριξη για να βοηθήσει το έργο να επεκτείνει την κοινότητα και τις δραστηριότητές του. Οι ομάδες εκκίνησης Crypto είναι συχνά μικρές σε μέγεθος και χρειάζονται όχι μόνο οικονομική υποστήριξη, αλλά και συνεχή και μακροπρόθεσμη υποστήριξη για την ανάπτυξη της επιχείρησής τους, το επιχειρηματικό τους μοντέλο και την επέκταση της αγοράς.

Ποιες είναι μερικές από τις μεγαλύτερες προκλήσεις που αντιμετωπίζουν τα VC στη βιομηχανία κρυπτογράφησης αυτή τη στιγμή και πώς βλέπετε να αντιμετωπίζονται τα επόμενα χρόνια;

Πρώτον, ολόκληρη η αγορά βρίσκεται σε έναν χειμώνα κρυπτογράφησης. Το συνολικό επενδυτικό περιβάλλον είναι αδύναμο λόγω γεγονότων όπως η παγκόσμια πανδημία, η μακροοικονομία και τα γεγονότα του μαύρου κύκνου στη βιομηχανία κρυπτογράφησης. Αν και υπάρχουν ενδείξεις ανάκαμψης το 2023, η αγορά στο σύνολό της δεν έχει ακόμη ανακάμψει μέχρι στιγμής και τα βήματα των νέων έργων έχουν επιβραδυνθεί σημαντικά, με λιγότερους καλούς επενδυτικούς στόχους.

Ωστόσο, πιστεύω ότι σύντομα θα μπορέσουμε να διασχίσουμε αυτόν τον χειμώνα και μπορεί να δούμε την άφιξη μιας αγοράς κρυπτογραφικών ταύρων το επόμενο έτος, όταν εμφανιστούν περισσότερα νέα έργα και καλές ομάδες.

Δεύτερον, σε πολλά κομμάτια λείπουν επί του παρόντος περιπτώσεις πρωτοποριακής χρήσης, γεγονός που επηρεάζει τη βιωσιμότητα των έργων. Για παράδειγμα, NFT στερείται υιοθέτησης και χρειάζεται να δημιουργήσει πραγματικές περιπτώσεις χρήσης για να κάνει μια σημαντική ανακάλυψη, ενώ GameFi στερείται ένα υγιές επιχειρηματικό μοντέλο για να προσελκύει με συνέπεια αρκετούς χρήστες για συμμετοχή. Στην επόμενη ανοδική αγορά, ίσως NFT και GameFi θα έχει νέες θήκες χρήσης και μοντέλα.

Πώς πιστεύετε ότι θα εξελιχθούν τα ρυθμιστικά πλαίσια για έργα κρυπτογράφησης και blockchain και τι αντίκτυπο πιστεύετε ότι θα έχει αυτό στον κλάδο συνολικά;

Επί του παρόντος, υπάρχουν δύο τύποι ρύθμισης των έργων κρυπτογράφησης και blockchain συνολικά: αφενός, οι ΗΠΑ έχουν αυστηροποιήσει τη ρύθμιση της βιομηχανίας κρυπτογράφησης λόγω του περιστατικού FTX. Αυτό φαίνεται να είναι περιοριστικό για τον κλάδο βραχυπρόθεσμα, αλλά είναι επωφελές μακροπρόθεσμα, καθώς οι άνθρωποι είναι πιο πρόθυμοι να εμπιστευτούν αποκεντρωμένες πλατφόρμες (και όχι κεντρικά ιδρύματα) και θα επιβάλει καλύτερους όρους από την κανονιστική πλευρά. Από την άλλη πλευρά, πολλές αναδυόμενες αγορές δείχνουν φιλική στάση απέναντι στη βιομηχανία κρυπτογράφησης, όπως η Ιαπωνία, το Ντουμπάι, η Σιγκαπούρη, (Χονγκ Κονγκ), η Ινδία, η Ινδονησία και η Ευρώπη. Συνολικά, ενώ βλέπουμε αυστηρότερες κανονιστικές ρυθμίσεις στις ΗΠΑ, από παγκόσμια άποψη, είναι πιο θετική υποστήριξη.

Τι συμβουλή έχετε για επενδυτές που μόλις ξεκινούν στον χώρο της κρυπτογράφησης;

Πρώτον, μην κάνετε επενδύσεις μόχλευσης ή δανεισμού, τότε μπορείτε να επιβιώσετε από ένα συμβάν μαύρου κύκνου. Δεύτερον, για σταθερά θεμελιώδη έργα, επιμείνετε σε μια μακροπρόθεσμη επένδυση αξίας, όπως το BTC ή το ETH. Τρίτον, DYOR. Πρέπει να κάνετε πλήρη δέουσα επιμέλεια σε επενδυτικά έργα και να αποκτήσετε τη δική σας επενδυτική φιλοσοφία αντί να πιστεύετε στα τυφλά μεγάλα έργα ή μεγάλα ιδρύματα.

Ποιες είναι οι σκέψεις σας για την τρέχουσα κατάσταση της αγοράς κρυπτογράφησης και πού θα πάει τα επόμενα χρόνια;

Μετά τη φούσκα και τον χειμώνα του 2022, βλέπουμε ολόκληρο τον κλάδο να τείνει να είναι πιο ορθολογικός και ήρεμος. Ταυτόχρονα, μπορούμε επίσης να δούμε ότι η βιομηχανία κρυπτογράφησης έχει σημειώσει πολύ σημαντική πρόοδο σε σύγκριση με την περίοδο της φούσκας το 2017, όπως η συγχώνευση του Ethereum, η έκρηξη του DeFi εφαρμογές κ.λπ., οι οποίες έχουν πραγματικά δημιουργήσει πολλές πρακτικές εφαρμογές και αξία.

Συνολικά, το οικοσύστημα Ethereum είναι ακόμα υγιές και το Bitcoin είναι σχετικά σταθερό. Νομίζω ότι υπάρχουν ακόμα περισσότερες δυνατότητες για το Bitcoin και το Ethereum στη δευτερογενή αγορά τα επόμενα χρόνια, και ίσως δούμε την έναρξη της ανοδικής αγοράς το επόμενο έτος. Επιπλέον, θα υπάρξουν περισσότερες καινοτομίες Layer1 και Layer2 και ανταγωνισμός.

Οποιαδήποτε άλλη κρυπτογράφηση/web3-σχετικό ζήτημα του κλάδου για το οποίο θα θέλατε να μιλήσετε;

Μπορώ να πω ότι βρισκόμαστε ακόμη νωρίς σε αυτόν τον κλάδο καθώς η κεφαλαιοποίηση της BTC είναι μικρότερη από το 5% της κεφαλαιοποίησης της αγοράς χρυσού. Μπορείτε να βρείτε μόνο δύο νόμιμους τρόπους για να γίνετε πλούσιοι στον χώρο της κρυπτογράφησης:

Δημιουργήστε ένα σταθερό έργο με ανθρώπους που χρησιμοποιούν πραγματικά το προϊόν σας και συνεχίζουν να εργάζονται πάνω σε αυτό, ανεξάρτητα από τη bear market ή την bull market.
Αγοράστε πολύτιμα περιουσιακά στοιχεία όπως BTC, ETH και DOT και κρατήστε τα μέχρι το τέλος.

Διαβάστε περισσότερα:

Ετικέτες:

Αποποίηση ευθυνών

Σύμφωνα με το Οδηγίες του έργου Trust, σημειώστε ότι οι πληροφορίες που παρέχονται σε αυτήν τη σελίδα δεν προορίζονται και δεν πρέπει να ερμηνεύονται ως νομικές, φορολογικές, επενδυτικές, χρηματοοικονομικές ή οποιαδήποτε άλλη μορφή συμβουλής. Είναι σημαντικό να επενδύσετε μόνο ό,τι έχετε την πολυτέλεια να χάσετε και να αναζητήσετε ανεξάρτητες οικονομικές συμβουλές εάν έχετε οποιεσδήποτε αμφιβολίες. Για περισσότερες πληροφορίες, προτείνουμε να ανατρέξετε στους όρους και τις προϋποθέσεις, καθώς και στις σελίδες βοήθειας και υποστήριξης που παρέχονται από τον εκδότη ή τον διαφημιστή. MetaversePost δεσμεύεται για ακριβείς, αμερόληπτες αναφορές, αλλά οι συνθήκες της αγοράς υπόκεινται σε αλλαγές χωρίς προειδοποίηση.

Σχετικά με το Συγγραφέας

Η Σίντι είναι δημοσιογράφος στο Metaverse Post, καλύπτοντας θέματα που σχετίζονται με web3, NFT, metaverse και AI, με έμφαση στις συνεντεύξεις με Web3 παίκτες του κλάδου. Έχει μιλήσει με πάνω από 30 στελέχη C-level και πολλά άλλα, μεταφέροντας τις πολύτιμες γνώσεις τους στους αναγνώστες. Με καταγωγή από τη Σιγκαπούρη, η Cindy εδρεύει τώρα στην Τιφλίδα της Γεωργίας. Είναι κάτοχος πτυχίου Bachelor στις Επικοινωνίες & Σπουδές Μέσων από το Πανεπιστήμιο της Νότιας Αυστραλίας και έχει μια δεκαετία εμπειρίας στη δημοσιογραφία και τη συγγραφή. Επικοινωνήστε μαζί της μέσω [προστασία μέσω email] με δημοσιεύσεις τύπου, ανακοινώσεις και ευκαιρίες συνεντεύξεων.

Περισσότερα άρθρα

Σίντι Ταν