Binance vs SEC: Bitva o svobodu kryptoměn nebo boj za dodržování předpisů?
Stručně
Výsledek případu Binance vs SEC by mohl mít významné důsledky pro budoucnost kryptoprůmyslu a jeho regulaci v USA i mimo něj.
Binance, největší světová burza kryptoměn podle objemu obchodů, čelí právní výzvě ze strany Komise pro cenné papíry a burzy USA (SEC), která ji obvinila z porušování zákonů o cenných papírech a klamání investorů.
Binance a její generální ředitel, Changpeng Zhao, podali soudní písemnosti s cílem zamítnout žalobu s tvrzením, že SEC nemá nad jejich činnostmi žádnou jurisdikci a že dodrželi všechny platné zákony. SEC však svou snahu o Binance nevzdala a nedávno požádala o přístup k softwaru a dokumentům Binance.US, což americký soud zamítl.
Výsledek tohoto případu by mohl mít významné důsledky pro budoucnost kryptoprůmyslu a jeho regulaci v USA i mimo něj.
Jak se případ rozvinul
Obvinění SEC Žaloba SEC proti Binance, Binance.US a Zhao byla podána v červnu 2023 po měsíčním vyšetřování operací burzy. SEC tvrdí, že Binance a Zhao se podílely na řadě porušení zákona o cenných papírech, včetně:
- Provozování neregistrovaných národních burz cenných papírů, makléřů a clearingových agentur v USA – bez dodržení požadavků na registraci, podávání zpráv a vedení záznamů podle federálních zákonů o cenných papírech.
- Nabídka a prodej neregistrovaných cenných papírů americkým investorům, včetně vlastních kryptografických aktiv Binance, jako jsou BNB, BUSD, krypto-půjčovací produkty a programy staking-as-a-service.
- Zkreslování povahy a rozsahu jejich aktivit v USA a podvracení jejich vlastních kontrol, aby tajně umožnili vysoce hodnotným americkým zákazníkům obchodovat na Binance.com, která není oprávněna působit v USA
- Klamání investorů a regulátorů ohledně nezávislosti a dohledu nad Binance.US, kterou údajně v zákulisí ovládají Zhao a Binance.
- Smíšení investičních fondů s jejich vlastními prostředky a jejich přesměrování třetím stranám vlastněným Zhao, jako jsou Sigma Chain a Merit Peak Limited.
- Zapojení do manipulativních obchodních praktik, které uměle navyšovaly objem obchodování a ceny kryptoaktiv na Binance.US.
SEC usiluje o nařízenou úlevu, degorgement neoprávněně nabytých zisků, občanskoprávní tresty a trvalé zákazy Binance a Zhao zapojit se do jakýchkoli aktivit souvisejících s cennými papíry v USA.
Obrana Binance Binance a Zhao popřely obvinění SEC a podaly návrhy na zamítnutí žaloby. Argumentují tím, že SEC nemá žádnou pravomoc ani jurisdikci nad jejich činnostmi a oni dodrželi všechny platné zákony. Tvrdí, že:
- SEC neposkytla žádné jasné nebo konzistentní pokyny k tomu, co představuje cenný papír nebo činnost související s cennými papíry v kryptoprostoru, a pokusila se zpětně aplikovat svá vágní a nejednoznačná pravidla na Binance a Zhao.
- SEC nedokázala prokázat, že Binance nebo Zhao mají nějaké podstatné kontakty nebo spojení se Spojenými státy nebo že se jakýmkoli způsobem zaměřovaly na americké investory nebo si je vyžádaly.
- SEC se nepodařilo prokázat, že jakákoli kryptoaktiva nabízená nebo prodávaná Binance nebo Zhao jsou cennými papíry podle federálních zákonů o cenných papírech nebo že mají nějaké vlastnosti nebo vlastnosti cenných papírů.
- SEC se nepodařilo prokázat, že Binance nebo Zhao provozovaly neregistrované národní burzy cenných papírů, makléře-dealery nebo clearingové agentury v USA nebo že vykonávaly jakékoli funkce nebo služby, které takovou registraci vyžadují.
- SEC se nepodařilo prokázat, že Binance nebo Zhao učinily jakákoli nepravdivá nebo zavádějící prohlášení nebo opomenutí vůči investorům nebo regulačním orgánům nebo že se zapojily do jakéhokoli podvodného nebo manipulativního jednání.
Odpověď Binance.US Binance.US, která je formálně známá jako BAM Trading Services Inc., rovněž podala návrh na zrušení obvinění proti ní.
Tvrdí, že je samostatnou a nezávislou entitou od společností Binance a Zhao a že provozuje plně vyhovující a regulovanou platformu pro obchodování s kryptoměnami v USA Tvrdí, že:
- Získala licenci na podnikání v oblasti peněžních služeb od společnosti FinCEN, licenci na převod peněz od NYSDFS a licenci na virtuální měnu od NYDFS.
- Zaregistrovala se jako obchod s peněžními službami u FinCEN
- Zavedla robustní zásady a postupy proti praní špinavých peněz, poznejte svého zákazníka a kybernetickou bezpečnost a angažovala nezávislé auditory, aby ověřili jejich dodržování.
- Získala souhlas SEC k uvedení a obchodování určitých krypto aktiv, která jsou považována za cenné papíry, jako je Grayscale Bitcoin Trust a Grayscale Ethereum Trust.
- Plně spolupracovala při vyšetřování SEC a poskytla všechny požadované informace a dokumenty s výjimkou těch, které jsou chráněny privilegiem advokáta a klienta nebo obchodním tajemstvím.
Binance.US tvrdí, že žaloba SEC je založena na nepodložených obviněních a irelevantních důkazech a že by měla být zamítnuta pro nedostatek zásluh a jurisdikce.
Žádost SEC o inspekci Ve snaze posílit svůj případ proti Binance se SEC snažila prověřit software a dokumenty Binance.US s tím, že jsou relevantní a podstatné pro její vyšetřování. SEC tvrdí, že:
- Software a dokumenty Binance.US mohou odhalit rozsah a povahu zapojení Binance a Zhao a kontroly nad Binance.US, stejně jako jejich přístup k zákaznickým údajům a finančním prostředkům Binance.US.
- Software a dokumenty Binance.US mohou ukazovat, jak platforma Binance.US funguje, jak určuje způsobilost a dostupnost kryptoaktiv, jak provádí obchody a převody a jak řeší stížnosti a spory zákazníků.
- Software a dokumenty Binance.US mohou prokázat, zda Binance.US dodržela federální zákony a předpisy o cenných papírech nebo zda se dopustila jakéhokoli porušení zákona o cenných papírech nebo podvodného jednání.
SEC požádala o přístup ke zdrojovému kódu Binance.US, uživatelskému rozhraní, rozhraní pro programování aplikací, schématu databáze, datovému slovníku, technickým specifikacím, uživatelským příručkám, zásadám a postupům, smlouvám a dohodám, korespondenci a komunikaci, finančním výkazům, zprávám auditu a dalším příslušné záznamy.
Žádost SEC o inspekci však soudce amerického okresního soudu v New Yorku zamítl. Soudce rozhodl, že:
- Požadavek SEC byl příliš široký, zatěžující a rušivý, protože se snažil získat prakticky veškerý software a dokumenty Binance.US, aniž by specifikoval jejich relevanci nebo nezbytnost.
- Žádost SEC byla předčasná, protože nevyčerpala jiné méně rušivé prostředky k získání informací, které hledala, jako jsou výslechy, výpovědi nebo předvolání.
- Požadavek SEC byl nepřiměřený potřebám případu, protože by pro Binance.US uvalil značné náklady a rizika, přičemž by SEC poskytoval jen malý nebo žádný přínos.
- Požadavek SEC byl neopodstatněný, protože neukázal žádný rozumný základ nebo pravděpodobný důvod domnívat se, že software a dokumenty Binance.US obsahovaly jakékoli důkazy o porušení zákona o cenných papírech nebo o podvodném jednání.
Soudce dospěl k závěru, že SEC nesplnila své břemeno prokázat, že její žádost o inspekci byla relevantní, významná, nezbytná, přiměřená nebo přiměřená sporným otázkám. Soudce také poznamenal, že vyhovění žádosti SEC by porušilo práva Binance.US na soukromí a ochranu obchodních tajemství.
Důsledky rozhodnutí SEC
Zamítnutí žádosti SEC o inspekci soudem je pro SEC významnou překážkou v její žalobě proti Binance. Ukazuje, že soud není přesvědčen o argumentech nebo důkazech SEC a že není ochoten poskytnout SEC neomezený přístup k softwaru a dokumentům Binance.US. To také naznačuje, že soud sympatizuje s obranou Binance.US a tvrzením o dodržování předpisů.
Zamítnutí soudu však neznamená, že žaloba SEC je u konce. SEC může stále využívat jiné způsoby získávání informací od Binance.US nebo jiných stran. SEC se také může odvolat proti rozhodnutí soudu nebo podat revidovanou žádost o kontrolu. SEC může také předložit další argumenty nebo důkazy na podporu svých obvinění proti Binance.
Výsledek tohoto případu by mohl mít významné důsledky pro budoucnost kryptoprůmyslu a jeho regulaci v USA i mimo něj. Pokud SEC zvítězí ve svém soudním sporu proti Binance, mohlo by to vytvořit precedens pro tvrdé zásahy proti jiným kryptoplatformám, které působí v USA nebo se zaměřují na americké investory, aniž by dodržovaly americké zákony o cenných papírech. Mohlo by to také odradit inovace a konkurenci v kryptoprostoru zavedením přísných požadavků a omezení na kryptoplatformy.
Na druhou stranu, pokud Binance uspěje v zamítnutí žaloby nebo dosažení urovnání s SEC, mohlo by to znamenat vítězství pro krypto svobodu a inovace. Mohlo by to také podpořit více dialogu a spolupráce mezi kryptoplatformami a regulačními orgány, aby se podpořilo příznivější a vyhovující prostředí pro vývoj kryptoměn.
V každém případě tento případ pravděpodobně utváří budoucnost regulace kryptoměn v USA i mimo ně. Otestuje limity autority a jurisdikce SEC ohledně krypto aktiv a aktivit. Bude také výzvou defia klasifikace krypto aktiv jako cenných papírů nebo necenných papírů. Zdůrazní také potřebu jasných a konzistentních pokynů a pravidel pro kryptoplatformy a investory.
Tento případ není jen právní bitvou mezi Binance a SEC. Je to také boj za krypto svobodu nebo boj za dodržování předpisů. Je to boj, který bude mít hluboké důsledky pro kryptoprůmysl a společnost.
Odmítnutí odpovědnosti
V souladu s Pokyny k projektu Trust, prosím vezměte na vědomí, že informace uvedené na této stránce nejsou určeny a neměly by být vykládány jako právní, daňové, investiční, finanční nebo jakékoli jiné formy poradenství. Je důležité investovat jen to, co si můžete dovolit ztratit, a v případě pochybností vyhledat nezávislé finanční poradenství. Pro další informace doporučujeme nahlédnout do smluvních podmínek a také na stránky nápovědy a podpory poskytnuté vydavatelem nebo inzerentem. MetaversePost se zavázala poskytovat přesné a nezaujaté zprávy, ale podmínky na trhu se mohou bez upozornění změnit.
O autorovi
Anndy Lian je všestranný obchodní stratég v Asii. Poskytoval poradenství v různých průmyslových odvětvích pro místní, mezinárodní, veřejně obchodované společnosti a vlády. Je raným osvojitelem blockchainu a zkušeným sériovým podnikatelem, autorem nejprodávanějších knih, investorem, členem představenstva a hlavním řečníkem.
Další články
Anndy Lian je všestranný obchodní stratég v Asii. Poskytoval poradenství v různých průmyslových odvětvích pro místní, mezinárodní, veřejně obchodované společnosti a vlády. Je raným osvojitelem blockchainu a zkušeným sériovým podnikatelem, autorem nejprodávanějších knih, investorem, členem představenstva a hlavním řečníkem.
