Какво е ликвидна криза и какво означава тя за крипто инвеститорите през 2023 г.?

Споделете тази статия

• 
• 
• 
• 
• 

by Моисей Кимати

Публикувано: 02 декември 2022 г. в 10:00 ч. Актуализирано: 16 януари 2023 г. в 6:29 ч.

За да подобрим изживяването ви на местен език, понякога използваме плъгин за автоматичен превод. Моля, имайте предвид, че автоматичният превод може да не е точен, така че прочетете оригинал статия за точна информация.

Въведение

Криптовалутата е вълнуващ и нестабилен пазар, който може да представлява някои уникални рискове. Въпреки че много инвеститори са наясно с нестабилността на цените, не всички осъзнават потенциалната опасност, породена от ликвидния риск - много реалната възможност инвеститорът да не може да продаде своите притежания, когато е необходимо. В тази публикация с ръководство ще обсъдим по-подробно риска от крипто ликвидност и ще очертаем някои стратегии за смекчаването му.

Инвеститорите в крипто трябва да очакват възможна криза на ликвидността през 2023 г., когато крипто пазарът узрява и регулациите стават по-строги. Нарастващото търсене на криптовалути от институционални инвеститори, съчетано с нови регулации, които увеличават прозрачността на пазарите, може да доведе до изчерпване на ликвидността.

Очаква се институциите да изискват по-строги процедури KYC/AML, преди да инвестират, което може допълнително да намали ликвидността. Освен това, с по-строги регулации в сила, може да стане по-трудно за по-малките инвеститори да се възползват от колебанията на пазара поради увеличените трудности при бързо влизане и излизане от позиции. Следователно крипто инвеститорите трябва да са подготвени за възможна ликвидна криза през 2023 г.

Също така е важно крипто инвеститорите да разбират рисковете, свързани с инвестирането в крипто пазара, както и да следят всички предстоящи регулации. Тъй като индустрията продължава да расте и да се развива, инвеститорите трябва да бъдат информирани за най-новите развития в пространството, за да са сигурни, че вземат разумни инвестиционни решения. Като възприемат проактивен подход, инвеститорите могат да защитят инвестициите си от всяка потенциална ликвидна криза през 2023 г.

И накрая, важно е да имате диверсификация портфолио с фиатни и крипто активи. Това ще помогне за управление на риска в случай на нестабилност на пазарите и ще гарантира, че инвеститорите се възползват от всички потенциални печалби, налични в различни валути. С добре диверсифицирано портфолио инвеститорите могат да останат устойчиви на всякакви колебания на пазара или ликвидна криза, които могат да възникнат през 2023 г.

Какво означава ликвидност в криптовалутата?

В света на криптовалутите и дигиталните активи ликвидността се отнася до лекотата, с която инвеститорът може да купи или продаде определен актив. Ликвидността е важна, защото помага на търговците да управляват риска, като им позволява бързо да влизат и излизат от позиции. Инвеститорите могат също да използват ликвидност, за да минимизират загубите по време на нестабилност на пазара.

Един общ показател за ликвидност на крипто пазара е обемът на търговия. Високите нива на обем на търговия показват, че има високо ниво на интерес и търсене за определен актив, като по този начин се повишава ликвидността. Тъй като повече инвеститори навлизат на пазара, цените може да се покачат поради по-голям натиск при купуване.

Обратно, ниските нива на обем на търговия могат да показват липса на ликвидност, което може да доведе до по-висока волатилност и по-екстремни колебания в цените. Например, ако няма много купувачи или продавачи на пазара, инвеститорът може да бъде принуден да продаде на загуба по време на нестабилно пазарно събитие, за да излезе от позицията си.

Няколко фактора могат да повлияят на ликвидността на пазара на криптовалута, включително регулаторни промени, инвестиционни потоци и пазарни настроения. Инвеститорите трябва да са наясно с тези фактори и внимателно да наблюдават обемите на търговия, за да се уверят, че управляват ефективно риска си и се възползват от възможностите на пазара.

Като цяло ликвидността е важен фактор, който всички крипто инвеститори трябва да имат предвид при вземането на инвестиционни решения. Като разбират как работи ликвидността на крипто пазара, търговците могат по-добре да управляват своите позиции и да се възползват от възможностите в това бързо развиващо се пространство.

Защо ликвидността е толкова важна в крипто?

В пространството на криптовалутите ликвидността е един от най-важните фактори, които трябва да имате предвид. Това е така, защото без достатъчна ликвидност за търговците може да бъде трудно да прехвърлят средствата си навътре и извън борсите бързо, когато имат нужда. Освен това, ако има ниска ликвидност на дадена борса или търговска двойка, това може да доведе до повишена волатилност и риск за търговците.

Няколко фактора могат да повлияят на ликвидността в пространството на криптовалутите, включително технологични проблеми и регулаторна несигурност. Например, много ранни борси са изградени върху по-стара технология, която не е в състояние да се справи с големи обеми търговска дейност. Тъй като търсенето на тези борси нараства, за тях става все по-трудно да увеличават своите системи, което води до намалена ликвидност.

В допълнение, бързият растеж на търговията с криптовалута също доведе до засилен регулаторен контрол, особено в Китай и Южна Корея. Това накара някои борси да ограничат или преустановят определени видове търговска дейност, което може да повлияе на ликвидността на тези платформи.

За щастие има редица начини, по които търговците и борсите могат да повишат ликвидността в пространството на криптовалутите. Някои от тях включват професионализиране на практиките за търговия, партньорство с по-големи финансови институции и използване на нови технологии като автоматизирани алгоритми за търговия.

Като цяло, независимо дали сте търговец или борса, която иска да подобри ликвидността, важно е да сте информирани за най-новите тенденции и развития в това бързо променящо се пространство. Като сте проактивни и използвате правилните инструменти, можете да гарантирате, че вашите дейности са възможно най-ликвидни.

Какво е крипто ликвидна криза?

Крипто ликвидната криза е период, в който търсенето на определена криптовалута нараства със скорост, значително по-бърза от предлагането. Това може да причини значителни скокове на цените, както и други ефекти върху пазара. Тъй като все повече хора започват да се интересуват от криптовалути, съвсем естествено е някои да вярват на определени монети пред други. Когато търсенето на определена монета е достатъчно голямо, това може да доведе до драстично покачване на цената на тази монета.

Криптовалутите се търгуват на борси и разчитат на ликвидност, за да могат да движат пари бързо. Това ги прави особено податливи на ликвидни кризи, тъй като те могат да променят толкова бързо стойността си. За да смекчат това, много крипто борси изискват определена сума пари да се държи в резерв, известна като ликвиден марж, за да поддържа борсата работеща дори в периоди на голямо търсене.

Много експерти смятат, че в момента преживяваме криза на крипто ликвидността, дължаща се отчасти на нарастващата популярност на криптовалутата и блокчейн технологията. Ако обмисляте да инвестирате в конкретна криптовалута, добра идея е първо да направите проучване, за да определите дали на този пазар възниква ликвидна криза или не. Това може да ви помогне да избегнете инвестиране, когато цените са особено високи и да се надявате на още по-добра възвръщаемост по-късно.

Има и определени мерки, които борсите могат да предприемат, за да се защитят от ликвидни кризи. Например, много ограничават количеството нова валута, която може да се добави към определена монета във всеки един момент. Това помага за предотвратяване на прекомерен ливъридж и гарантира, че ликвидността се поддържа дори в периоди на голямо търсене. Тъй като крипто пазарите стават по-зрели, можем да очакваме борсите да продължат да разработват по-добри механизми за справяне с ликвидни кризи. В крайна сметка това ще помогне инвестирането в криптовалута да стане по-безопасна и по-предсказуема дейност.

Причини за крипто ликвидна криза

Няколко различни фактора могат да допринесат за криза на крипто ликвидността. Един от най-важните е просто увеличаване на интереса и търсенето на криптовалута като цяло. Тъй като все повече хора осъзнават блокчейн технологията и нейните потенциални приложения, мнозина се обръщат към криптовалутите като начин да се възползват от тази нова иновация. Този повишен интерес води до повишено търсене и от своя страна до по-високи цени и по-ниска ликвидност.

Друг важен фактор е броят на новите монети или токени, които се пускат на пазара. Ако има голям брой от тези нови монети или жетони, идващи онлайн наведнъж, това може да претовари пазара и да създаде несигурност относно това кои ще бъдат успешни. Това намалява доверието в пространството като цяло, което също може да допринесе за по-ниска ликвидност.

В допълнение към тези фактори, някои експерти смятат, че има липса на талант и опит в крипто пространството. Това затруднява борсите и другите играчи в индустрията да се справят с промените в търсенето, което води до проблеми с ликвидността.

Въпреки тези проблеми, много експерти смятат, че блокчейн технологията ще продължи да расте по популярност и значение през следващите години. В резултат на това можем да очакваме крипто ликвидните кризи да станат по-редки, тъй като борсите и участниците на пазара се научат как да управляват тези ситуации по-ефективно. Това трябва да помогне да се гарантира, че инвестирането в криптовалути остава жизнеспособна опция за години напред.

Какво причинява проблеми с ликвидността?

Проблемите с ликвидността в крипто индустрията са причинени от няколко неща. Нека да разгледаме трите най-често срещани и разрушителни фактора за проблеми с ликвидността.

Една от основните причини за проблеми с ликвидността в крипто е регулаторната несигурност. Тъй като криптовалутите все още са сравнително нова технология, правителствата и финансовите регулатори по света бавно се адаптират към тази нова парадигма. В резултат на това все още се вземат някои ключови регулаторни решения, засягащи крипто бизнеса и борсите, което може да създаде объркване и несигурност относно начина, по който тези бизнеси трябва да работят.

Друг фактор, допринасящ за проблеми с ликвидността в крипто е липсата на институционални инвестиции. Докато някои големи институции започнаха да навлизат в крипто пространството, много големи играчи остават колебливи да отделят значителни ресурси поради опасения относно сигурността, нестабилността и регулирането. Без притока на институционални инвестиции, много крипто пазари може да останат фрагментирани и неликвидни, което повишава разходите за правене на бизнес в това пространство.

И накрая, един от най-разрушителните фактори, засягащи ликвидността в крипто индустрията, е манипулирането на пазара. Поради недостатъчни регулации, определени играчи в пространството могат да използват тактики като измиваща търговия или алгоритми за манипулиране на цените, за да надуят или намалят изкуствено цените. Това може да създаде нестабилност и несигурност на цените и да затрудни индивидите и институциите да оценят истинската стойност на криптовалутите.

Въпреки че това са само някои от факторите, допринасящи за проблемите с ликвидността в крипто индустрията, има стъпки, които участниците на пазара могат да предприемат, за да помогнат за минимизиране на техните ефекти. Например борсите и фирмите могат да продължат да се застъпват за засилено регулиране и по-големи институционални инвестиции, което може да помогне за стабилизиране на крипто пазарите и да намали риска от манипулиране на пазара. 

Освен това хората могат внимателно да проучат всички монети или жетони, които обмислят да купят, за да се уверят, че тяхната оценка не е изкуствено завишена от тактики за манипулиране. В крайна сметка, докато проблемите с ликвидността може да продължат да съществуват в крипто индустрията известно време, важно е да продължим да работим заедно, за да се справим с тези проблеми и да проправим пътя към по-стабилна и ликвидна крипто среда.

Как кризата с ликвидността се отразява на крипто инвеститорите?

Кризата на ликвидността може да има голямо отрицателно въздействие върху крипто инвеститорите. Когато на пазарите липсва ликвидност, цените на активите могат да станат нестабилни и трудни за прогнозиране. Това затруднява инвеститорите да оценят съотношението риск-възнаграждение на всяка инвестиция, която правят, което прави по-трудно планирането на портфейлните им стратегии.

Основният проблем, причинен от кризата на ликвидността, е, че тя може да затрудни достъпа на търговците до средствата, необходими за търговия, да не говорим за цените, които искат. Например, ако се опитвате да търгувате голямо количество криптовалута, но нямате достъп до средствата, от които се нуждаете, поради ниската ликвидност на този пазар, тогава може да бъдете принудени да продадете своите токени на много по-ниски от идеалните курсове.

Този проблем може да се отнася и за инвеститори, които искат да инвестират в крипто в дългосрочен план. Ако има ликвидна криза по време на мечи пазар, тогава инвеститорите може да не успеят да навлязат на пазарите на цените, които искат, и ще се борят да продадат съществуващите си притежания, когато трябва.

Има няколко начина, по които кризите на ликвидността могат да бъдат избегнати или смекчени на крипто пазарите. Един подход е да се използват по-голям брой по-малки борси за търговия с криптовалути, тъй като това обикновено води до по-балансирани пазари между купувачи и продавачи.

Маркет мейкърите биха могли да осигурят ликвидност на конкретна борса чрез автоматично закупуване или продажба на токени, когато цената достигне определено ниво. Това помага да се гарантира, че търговията остава активна дори през периоди на ниска ликвидност, което може да помогне за предотвратяване на панически продажби и други негативни ефекти.

И накрая, автоматизиран бот за търговия може да бъде програмиран да купува или продава токени на определени цени, за да смекчи ефектите от кризите на ликвидността. Въпреки това е важно за инвеститорите да възприемат стратегически подход, когато използват тези ботове, тъй като те не винаги могат да предскажат точно движенията на пазара.

Като цяло крипто инвеститорите трябва да са наясно с потенциалните ефекти, които кризите на ликвидността могат да имат върху пазарите, и да предприемат стъпки за смекчаване на тези ефекти, като използват набор от различни стратегии.

Как увеличавате ликвидността в крипто?

Най-добрият начин за увеличаване на ликвидността в крипто е чрез изграждане на инструменти и платформи, които улесняват потребителите да купуват, продават, харчат и обменят cryptocurrencies. Това може да стане чрез неща като борси, процесори за обработка на плащания, банкомати и компании за кредитни карти. Освен това инвеститорите могат също да увеличат ликвидността на крипто пазара чрез създаване на инвестиционни инструменти като фючърсни договори и индексни фондове, които позволяват на инвеститорите да диверсифицират своите притежания в криптовалута. И накрая, повече търговци могат да предоставят на потребителите много различни начини да харчат своите криптовалути и токени, което ще улесни потребителите да ги търгуват в замяна на други стоки и услуги, от които се нуждаят.

Въпреки че има редица стратегии, които могат да се използват за увеличаване на ликвидността на криптовалутите, важно е да запомните, че ликвидността в крайна сметка е функция на пазарното търсене. За да стане крипто пазарът по-ликвиден, трябва да има силен и устойчив интерес както от инвеститори, така и от потребители към използването на криптовалути за ежедневни транзакции. 

Независимо от това, тъй като крипто пространството продължава да се развива и разработва нови инструменти и платформи, трябва да очакваме да видим нарастващ брой начини за покупка и продажба на крипто активи, което в крайна сметка трябва да повиши ликвидността на пазара. И тъй като все повече хора започват да използват криптовалути за ежедневни транзакции, пазарът трябва да продължи да вижда нарастване на търсенето и интереса от страна на инвеститорите, което допълнително ще доведе до повишаване на нивата на ликвидност. В крайна сметка този благотворен цикъл ще продължи да подхранва растежа на крипто пазара и да го направи по-достъпен както за потребителите, така и за инвеститорите. 

Така че, ако се интересувате от увеличаване на ликвидността на крипто пазара, обмислете проучването на някои от инструментите и платформите, които вече са налични, както и отделете известно време за проучване на нови крипто инвестиционни инструменти и търговски услуги, които може да се появят скоро. Като сте в крак с новостите в пространството, можете да се възползвате от възможностите да помогнете за увеличаване на ликвидността и да предоставите стойност на нарастващата екосистема на криптовалута.

Въпроси и Отговори

Най-просто, ликвидността е мярка за това колко бързо даден актив може да бъде превърнат в пари. На финансовите пазари това означава да можете лесно купувате или продавате ценни книжа като акции и облигации в големи обеми.

Ликвидният риск се отнася до възможността пазарната цена на даден актив да падне под действителната му стойност, което прави трудно или невъзможно за инвеститорите да продадат своите притежания. Например, ако една акция внезапно падне в цената поради негативни новини за компанията, може да не можете да продадете акциите си, докато цената не се възстанови.

Една от основните последици от ликвидния риск е възможността за значителни финансови загуби. Ако инвеститорът не е в състояние да продаде своите притежания бързо, той може да бъде принуден да продаде на значително по-ниска цена от планираната. Освен това дори незначителни ликвидни рискове могат да доведат до по-съществени последици с течение на времето, тъй като стойността на даден актив продължава да пада.

Няколко различни фактора могат да определят ликвидността на даден актив, включително пазарна капитализация, обем на търговия и нестабилност на цените. Пазарната капитализация е мярка за общата стойност на крипто актив в обращение във всеки даден момент, обикновено изразена като стойността в долари на всички монети X с текуща цена P, умножена по броя на токените в обращение.

Един риск от инвестиране в криптовалута по време на ликвидна криза е, че пазарът може да стане пренаситен с поръчки за продажба, което може да създаде големи колебания в цените и волатилност. Това затруднява инвеститорите да оценят точно стойността на своите притежания или да вземат рационални инвестиционни решения.

По време на ликвидна криза инвеститорите имат редица възможности да се защитят. Една такава опция е да конвертират средствата си в криптовалута, която след това да се използва за закупуване на активи или плащане на дългове по време на кризата. Тази стратегия предоставя на инвеститорите гъвкавост по отношение на тяхното инвестиционно портфолио, като същевременно смекчава някои от рисковете, свързани с проблеми с ликвидността.

Заключение

В заключение, крипто инвеститорите трябва да предвидят потенциална ликвидна криза, настъпваща през 2023 г. Като са информирани и имат диверсифицирано портфолио, инвеститорите могат да продължат да се възползват от предимствата на крипто пазарите, като същевременно остават устойчиви по време на всякакви пазарни сътресения или ликвидна криза. Крипто инвестирането не е без риск, но с правилните стратегии и знания инвеститорите могат да се защитят от всякакви потенциални загуби.

Още по темата:

• Ръководство за начинаещи за разбиране на опакованите токени и опакованите биткойни
• Обем във веригата спрямо обем на търговия: Обяснени разлики
• Ръководство за начинаещи във веригата BNB: Еволюцията на Binance Smart Chain

За автора

Моузес е опитен писател на свободна практика и анализатор с силен интерес към това как технологиите нарушават финансовия сектор. Той е писал обширно по темата за криптовалутите от инвестиционна гледна точка, както и от техническа гледна точка. Той също така се занимава с търговия с криптовалути повече от две години.

Още статии

Моисей Кимати

• 
• 

Моисей Кимати

Моузес е опитен писател на свободна практика и анализатор с силен интерес към това как технологиите нарушават финансовия сектор. Той е писал обширно по темата за криптовалутите от инвестиционна гледна точка, както и от техническа гледна точка. Той също така се занимава с търговия с криптовалути повече от две години.

• 

Още статии